最近、新しいクライアントが私の診療に加わり、彼女の投資コストはほぼ70％減少しました。彼女は、派手なスーツと高層のオフィススペースを備えた、大きくて古いブランド名に多額のお金を払っていました。彼女の会計士は、彼女が受け取っていた「価値」はコストに見合わないと最終的に確信しました。

このことに気付いた投資家は彼女だけではありません。ご存知かもしれませんが、テクノロジーと政府の関与によりマージンが狭められているため、金融サービス業界は大規模な改革を行っています。透明性は「料金の圧縮」を引き起こしており、消費者のコストは下がっていますが、金融専門家の費用は増加しており、粗利益を減らしています。収入の減少と規制コストの増加に伴い、ブローカーディーラーとアドバイザーは自分たちのビジネスをどうするかを決定しなければなりません。積極的に調整している企業もあれば、追い詰めている企業もあります。保険会社や投資会社の中には、提供する投資の数を減らすことでコストを削減しているところもあります。ファイナンシャルアドバイザーは、収益性の低いクライアントのセグメントを削減することを決定しています。

現実には、業界は長い間、私がもはや当てはまらないと思う一連の規則と期待を持って運営されてきました。テクノロジーによって引き起こされた地震の変化は取引コストを急落させ、平均的な投資家は気が遠くなるような情報の山にアクセスすることができます。革新的で有用な投資商品を作成して市場に投入する速度は劇的に向上しています。 （忘れないでください、たった50年前に株式、債券、終身保険、そしていくつかの投資信託がありました。今すぐオプションを見てください！）そして消費者の期待は、多くの場合不合理に、すべての部分でシフトし続けています人生。

投資家はこれらの変更のメリットをまだ享受していますか？可能性はありますが、一部のコストは他のコストほど簡単に引き出すことができないため、いくつかの課題があります。投資コストの概要は次のとおりです。

これらの費用はそれぞれ互いに独立していることに注意してください。あなたは高い取引費用を支払うことができ、関係を得ることができません（理想的ではありません）。また、適度な関係費用を支払い、革新的な製品を受け取ることができます。または、最低の取引コストの名の下に、関係コストを放棄することを選択することもできます。あなたは自分の状況と期待に何が理にかなっているのかを決めることができます。

ただし、はっきりさせておきますが、関係にはコストがかかります。あなたはあなたのお金を扱う優秀で優秀な人々を望んでいます。そして、それらの人々はあなたの仕事や金融業界で無料で働くことはありません。しかし、関係を築く唯一の方法は法外な料金を支払うことだと信じて辞任しないでください。

自分にぴったりのアドバイザーを見つけるために使用できるアイデアをいくつか紹介します。