多くの保守的な投資家は、お金を投資するときに高いリスクを冒したくありません。恐ろしい急落となる可能性のある投資プールの最深部に飛び込むのではなく、他の投資家に囲まれて快適さのレベルを上げることを好みます。彼らのお金は一緒にプールされて、投資信託への集合的で多様な投資を行います。
投資信託は、プロのマネーマネージャーが運営する投資ビークルです。米国証券取引委員会（SEC）によって登録され、SECに登録されたアドバイザーによって管理されている投資信託会社は、複数の投資家の資金を組み合わせて共同投資を行います。各投資家は、ポートフォリオにバンドルされている株式を通じて、結合された資金の比例した所有権を持っています。投資家は、証券取引所などの流通市場から投資信託の株式を購入することはできません。投資信託から直接、または投資信託ブローカーを通じて株式を購入する必要があります。投資家が自分の株を売りたいときは、ファンドまたはファンドのブローカーに売り戻すことができます。
多くのお金を持たない投資家でさえ、通常、投資信託に投資することができます。一部のブローカーには最低投資額がないため、初心者の投資家でも投資信託に手を出すことができます。投資にはリスクが伴いますが、投資信託の多様化により、投資信託は株式や債券など他の投資に比べてリスクが低くなります。単一の会社に投資するために株式を個別に購入する代わりに、投資信託投資家のプールされたリソースは、さまざまな会社または業界に投資されます。この多様化により、投資家はすべての投資卵を1つのバスケットに入れるという落とし穴を回避できます。また、投資家が投資信託の株式を償還したい場合は、いつでもそれを行うことができ、1週間以内にお金を受け取ることができます。 SECは、投資信託会社は、株式を償還してから7日以内に投資家に支払いを行わなければならないと述べています。
おそらく、投資信託に投資することの最大の欠点は、あなたが行う投資には保証がないことです。すべての投資にはある程度のリスクが伴います。あなたが投資信託に投資するとき、あなたはあなたの投資額に加えて手数料と費用も見ています。料金には管理費と年会費が含まれる場合があり、その他の費用には販売費と運営費が含まれる場合があります。投資信託が投資に対してマイナスのリターンをもたらしたとしても、ファンドの手数料を支払う必要があります。また、投資信託会社やファンドブローカーが行う投資を管理することはできません。あなたの資金が共同ポートフォリオで他の投資家とプールされると、ファンドブローカーは結合されたリソースを投資する方法を決定します。
SECは、ミューチュアルファンドの4つの主要なタイプをリストしています：株式ファンド、債券ファンド、マネーマーケットファンドおよび目標日ファンド。株式ファンドは、収入を補うために定期的に配当を行うインカムファンドや、インカムファンドのように定期的に支払わなくても平均以上の潜在的リターンを提供する成長ファンドなど、さまざまなカテゴリーに分類されます。債券ファンドは、リスクだけでなく種類も大きく異なります。これは、その目標が高いリターンを生み出すことであり、それに比例して高いリスクを伴うことが多いためです。マネーマーケットファンドは、短期的で質の高い投資にのみ投資するため、通常はリスクの低い投資です。ライフサイクルファンドとも呼ばれる目標日ファンドは、主に特定の目標、つまり投資家の引退日を中心に構成されています。目標日ミューチュアルファンドは、特定のファンドの戦略に応じて、時間の経過とともに変化する株式や債券などの多様な投資の組み合わせを提供します。
Kiplingerのミューチュアルファンドランキングに関する2018年のレポートによると、Standard＆Poorの500株指数は、2017年にミューチュアルファンドの株式投資家に22％のリターンをもたらしました。USNews＆World Reportは、USAA中期債券ファンドとPaydenCorporateをランク付けしています。高性能の社債ミューチュアルファンドの例としての債券ファンド。マネーマーケットミューチュアルファンドには、米国債および