ABFシンガポール債券インデックスファンドは、シンガポール取引所（SGX）に上場された最も初期の上場投資信託（ETF）の1つでした。 2005年8月31日の開始以来、ETFは大幅に成長し、2021年3月31日現在の運用資産（AUM）は9億8,300万シンガポールドルです。

16年間で、ABFシンガポール債券ETFは年間約55％または2.79％増加しました。この収益は、シンガポールの固定預金金利のほとんど、さらにはCPF通常口座の2.5％p.a。を上回っていたでしょう。 AAA格付けの債券への投資を維持しながらの利息。

これは、CPF投資スキームの下で現在承認されている5つのETFの1つです。これにより、個人投資家はCPFファンドを介してETFに投資することができます。その上、ABFシンガポール債券インデックスファンドも除外投資商品です。投資家は、購入する前に事前資格を取得する必要はありません。

比較的リスクの低い商品であるため、ポートフォリオにABFシンガポール債券インデックスファンドを含めることで利益を得る投資家のグループが3つあります。

＃1。慎重な投資家

あなたはリスクを嫌いますが、それでもお金を増やしたいと思っています 。

株式市場の変動が大きすぎて耐えられない場合は、ボラティリティの低い債券投資を検討することをお勧めします。期待される収益はわずかに低くなりますが、その見返りとして得られる安らかな夜の睡眠は、それを補う以上のものになります。次の理由により、債券は一般的に株式よりも安全であると見なされます。

株式と債券の比較

投資資本の多くを失う余裕がない場合、ファイナンシャルアドバイザーは通常、債券商品を推奨します。利用可能な無数の債券投資オプションがあるため、比較して決定するのは難しい場合があります。利用可能な製品の概要は次のとおりです。

他のシンガポール債券投資オプションの比較

裕福な人は、アドバイスを求めたり、政府債や社債のポートフォリオを管理したりするためにプライベートバンカーに頼ることがあります。残念ながら、個人投資家が利用できる債券オプションはごく一部です。その場合、より少ない資本で分散投資を実現できるため、債券ユニットトラストまたは債券ETFの方が適しています。

比較すると、前者の手数料は後者の数分の1であるため、私は債券ユニットトラストよりも債券ETFを好みます。複利効果があなたのために働くことができるならば、複利費用もあなたに逆らうことができます！

ABFシンガポール債券インデックスファンドは、シンガポール政府または中華人民共和国政府、香港特別行政区、インドネシア、韓国、マレーシアが発行または保証するソブリンおよび準ソブリン債に主に投資するため、低リスク商品に分類されます。 、フィリピンまたはタイ。 2017年4月30日現在のポートフォリオ保有のスナップショットは、主にシンガポール国債であり、3つの主要な信用格付け機関（スタンダード＆プアーズ、ムーディーズ、フィッチ）すべてでAAA格付けされています。さらに、シンガポール国債は、世界で最も高利回りのAAAクレジット格付けの国債の1つです。ファンドはまた、HDB、テマセク、LTAなどの事業体が発行する準国債にも投資しています。これらのシンガポール国債と準国債はどちらもリスクフリーのカテゴリーに分類されます。

全体として、ABFシンガポール債券インデックスファンドは、急いでおらず、ゆっくりと着実な上昇を好む慎重な投資家にとって素晴らしい手段です。

＃2。エクイティ投資家

株式へのエクスポージャーが非常に大きく、リスクを下げたい 。

現代ポートフォリオ理論は、分散投資は世界で唯一の「フリーランチ」であると述べています。なぜそうなのですか？

調査によると、株式と債券で構成されるポートフォリオは、純粋な株式や債券を保有するポートフォリオよりも、高いリターンと低いリスクを達成できる可能性があります。この分散投資は、株価と債券価格が反対方向に動く場合に最も効果的です。

ABFシンガポール債券インデックスファンドは、株式と負の相関関係にある傾向があります。この関係は、株式市場の修正やクラッシュの際に高く評価されます。株式市場が史上最速のクラッシュの1つを目撃したCovid-19の例を見てみましょう。

動きが大きく異なる場合、投資家は、上昇した資産クラスを売却し、下降した他の資産クラスを購入することで、ポートフォリオのバランスを取り直す機会が与えられます。そうすることで、投資家は事実上、安値で買い、高値で売ることになります。この行為だけで追加の利益を生み出すことができます。

したがって、100％の株式を保有している場合は、リスクを下げるためにポートフォリオに債券を追加することを検討するのが適切な場合があります。

良いニュースは、ABFシンガポール債券ファンドがシンガポール取引所で取引されていることです。投資家は、他の株と同じように、ETFを簡単に売買できます。評価が1日の終わりにのみ行われるユニット・トラストとは異なり、ABFシンガポール債券ファンドは取引日全体にわたって価格設定されます。結果として、それはより透明で便利です。同じ取引日にすぐに株式と債券のバランスを取り直し、インターネット取引プラットフォームを介して売買したい価格を決定することができます。ユニットトラストを売買する場合に必要となるエージェントを経由する必要はありません。

最後に、同じプラットフォームに株式と債券の両方の投資を行うと、ポートフォリオの監視とリバランスが容易になります。

＃3。初心者投資家

資本はほとんどありませんが、今すぐ投資を開始する必要があると考えています。

ほとんどの人は、債券商品に投資するには多額の資本が必要だという印象を持っています。これは、通常最低S $ 250,000を必要とする店頭社債に投資している場合に当てはまります。これらの債券は、満期前に売却したい場合、流動性が低いことがよくあります。一方、手頃な価格のリテール社債は限られており、投資家が分散型債券ポートフォリオを構築するための選択肢はほとんどありません。したがって、ABFシンガポール債券インデックスファンドは、初心者投資家に手頃な投資額で低リスクの債券ポートフォリオを提供し、シンガポール取引所（SGX）でユニットを簡単に売買できます。

2015年以降、SGXではロットサイズが100株/ユニットに縮小されました。 2019年、ABFシンガポール債券インデックスファンドのロットサイズは、ロットあたりわずか10ユニットにさらに縮小されました。これは、ABFシンガポール債券インデックスファンドが1ドルで取引されている場合、最小投資額はわずか10ドルであることを意味します。ただし、ブローカーは通常、最低の仲介手数料を請求するため、毎回このような少額の投資をしないように注意します。これは、投資額のパーセンテージで見るとかなりの費用になる可能性があります。通常、取引手数料は投資額の1％未満に抑えたいと思います。

あなたが定期的に少量に投資することだけを探しているなら、心配しないでください。それを回避する簡単な方法があります。月額わずかS $ 50の場合、POSBは通常の投資計画に対してわずか0.5％を請求します。 50ドルの投資は、手数料が0.25ドルしかかからないため、ほぼすべての人にとって非常に手頃な価格になります。今すぐ投資を始めない理由はありません！

以下は、ABFシンガポール債券ファンドをオファリングの1つとして使用している月次投資プランプロバイダー間の比較です。

表3：ABFシンガポール債券インデックスファンドの月次計画の比較。

学校を卒業して働き始めたばかりの場合、これは始めるための最良の方法の1つです。

ABFシンガポール債券インデックスファンドへの投資のリスク

私はABFシンガポール債券インデックスファンドのメリットを共有しているので、懸念されるリスクのいくつかも共有する必要があります。以下はすべてを網羅しているわけではありません。詳細については、製品ハイライトシート、ファクトシート、および目論見書をお読みください。また、疑問がある場合は、専門家のアドバイスを求めるか、発行者の日興アセットマネジメントに連絡する必要があります。

• 金利リスク –債券価格は、金利の変化に敏感になる可能性があります。金利が高くなると、債券価格が下がる可能性があります。
• トラッキングエラー –ファンドは、追跡しているインデックスを厳密に複製できず、ファンドのパフォーマンスに偏差が生じる可能性があります。
• 信用格付けの格下げ –ファンドが保有する債券の信用格付けを引き下げると、債券価格が下がる可能性があります。

結論

あなたがあなたの投資においてより高いレベルの確実性を好む人であろうと、あなたのポートフォリオを多様化しようとしている株式投資家であろうと、あるいは労働力に不慣れな人であろうと、ABFシンガポール債券インデックスファンドは安全で、簡単にアクセスでき、手頃な投資オプションを提供します。

この記事は日興アセットマネジメントと共同で執筆しています。著者は、製品がどのように役立つかについての彼の見解を共有することを目指しており、彼はあなたに購入を勧めていません。あなたはあなた自身の投資決定とその結果に責任があります。