オプション取引は合法ですか？それは実行可能なサイドハッスルですか？
このエピソードでは、取引オプションに取り組んでいます。これは、リスナーから頻繁に要求されるトピックですが、私には多少異質です。
これについて私を教育するのを助けるために、私は私の友人のカーク・デュプレシスをショーに歓迎することに興奮しています。カークは、あらゆる種類の無料オプション取引トレーニングを受講できる、非常に人気のあるサイトOptionAlpha.comを運営しています。彼はこれに10年以上携わっており、このサイトには15万人以上のメンバーがいます。
オプション取引（正しく行われた場合）は、投資の可能性が高い形式ですが、すべての投資と同様に、リスクに基づいています。
カークは、オプション契約は保険のようなものだと説明しました。 トレーダーとして、あなたは保険の買い手またはその保険の売り手になることができます。
購入側では、レバレッジを通じて取引力を増幅する方法です。たとえば、特定の株を100株購入して上昇することを期待する代わりに、株価の一部で契約を購入して、定義された金額だけ上昇した場合に今日の価格で株を購入するオプションを提供することができます。一定の期間—契約期間。
もしそうなら、あなたはあなたのオプションを行使し、小さな初期投資で大きな利益を上げます。そうでない場合は、最初のオプション契約の購入価格を失うだけです。これは、事故に巻き込まれなかった場合の自動車保険料のようなものです。
売り手側では、あなたはその保険を売る人です。あなたは前もって現金を集め、トリガーイベントが起こらない限り、あなたはそれを保持します。カークは、保険会社が世界で最も収益性の高い会社の1つであるように、オプション売り手がオプション取引ゲームの勝者であることが最も多いと主張しています。
（明らかに、オマハのオラクル、ウォーレンバフェット自身は、年間最大50億ドル相当のオプション契約を販売しています。）
この投稿とポッドキャストのエピソードでは、カークがこれが実際にどのように機能するかについて詳しく説明し、オプション取引で成功するための8つのルールを共有しています。
不安定な市場に参入することがわかっている場合、何か悪いことが起こる可能性があると考えるのは自然なことです。したがって、多額のお金を失うリスクを減らすために、1つの大きな取引ではなく、多くの小さな取引を行うことは理にかなっています。
これは保険会社が行っていることであり、カークはこれを説明するための例としてGeicoを使用しています。 Geicoは1つの大きなポリシーを作成するのではなく、何百万ものポリシーを作成します。 「あちこちでたくさんの小さなポジションを作る必要があります。そうしないと、ランダムなイベントが1つ発生して、あなたをノックアウトする可能性があります」とカークは私に言いました。
すべてのカークの位置のサイズは、通常1％未満です。 したがって、取引口座に10,000ドルがある場合は、100ドルの賭けを目指してください。カーク氏は、失敗したオプショントレーダーの90％以上が、大きなポジションサイズを取引したためにそうしなかったと確信していると述べました。
株の取引に関するTeriIjeomaとのチャットで、彼女はその感情を繰り返し、新しいトレーダーは毎日1％の勝利を収めるべきだと述べました。
5％を超えるものはすべて大きなポジションと見なされ、これを行う人々は、自分たちの制御が及ばないランダムなイベントからアカウントを爆破するリスクがあり、彼らは来るのを見ていませんでした。
推定成功率を実現する場合は、多くの取引を行う必要があります。これが％と確率の仕組みです。トレードが多いほど、予想される％で横ばいになる可能性が高くなります。
カーク氏は、「保険事業とオプション販売事業が数字と数学のゲームであることがわかっていて、特定のポジションで成功する確率を特定できれば、その確率を意味するものではありません。成功すればその取引が実現します。」
ブローカープラットフォームで成功する可能性の割合を確認できます。これは、実際には多くの取引で最も可能性の高い結果である場合に、毎回その結果を期待するという間違いを犯す場所です。取引が多ければ多いほど、成功率の一貫性が高まります。
カーク氏によると、人々は大きな損失のリスクを最小限に抑えるために常に取引ポートフォリオの多様性を求めていますが、無相関のティッカーを備えたオプションに投資しないという間違いを犯すことがよくあります。
彼が無相関のティッカーとは、同じ変化の影響を受けない市場を意味します。たとえば、FacebookやTwitterへの投資は、投資の多様化と見なすことができます。しかし、これらは無相関のティッカーではなく、ソーシャルメディア市場の同じ変化の影響を受ける可能性があります。
カークは、相互に相関していない少なくとも10の幅広いセクターを推奨しています。その後、10のセクターすべてで多くの小さな取引を行い、ブラックスワンイベントが一度にこれらのセクターの複数に当たるリスクを減らすことができます。
オプション取引では、価格の上昇または下降に賭けることができます。人々は投資の価値が上がることに引き寄せられる傾向がありますが、ポートフォリオとポジションが下がるバランスをとることは理にかなっています。
「私は、自分が取引しているすべての市場にすべてのポジションを賭けてもらいたくはありません」とカーク氏は述べています。
オプション取引の優位性は、オプション売り手にあります。これは、オプションを購入できず、一連の取引がうまくいかないという意味ではありませんが、これは規則の例外です。 「あなたがランダムに推測してオプションを購入するよりも多く売れているネットオプションである限り、あなたは大丈夫なはずです」とカークは言いました。
「オプション契約はレバレッジ投資です」とカーク氏は述べたため、投資資金の多くを現金で維持することが重要です。
ブローカーは取引時に証拠金要件を要求するため、これも必要です。これは基本的に、あなたのポジションの潜在的な損失をカバーするために金額を分割することを意味します。
経験則として、カークは投資ポートフォリオの約50〜60％を現金で保持しています。
「市場はあなたの考えを気にしません」とカークは私に言った。取引を行うときは、できるだけ感情的でない必要があります。オプション販売では、期待される結果がありますが、その期待される結果を実現するためには、カークがこのエピソードで話しているすべてのことを行う必要があります。市場での感情、意見、考えに導かれないでください。
「これを行うための非常に強力で感情的でないフレームワークを持つことは非常に重要です」とカークは付け加えました。
取引を開始したりポートフォリオのバランスを取り直したりするために手数料や手数料を支払っている場合、それらの手数料はあなたを不自由にします。 「低コストのETFなどを使用することで、5分の1パーセント未満の手数料で投資の世界全体を所有することができます」とカーク氏は私に語った。
これは、商社のビジネスが改善されれば、手数料を支払う必要がないという意味ではありません。カークは、プラットフォームが無料オプションよりもはるかに優れているため、TDアメリトレードで取引するために契約ごとに0.75cを喜んで支払います。ただし、初心者の場合、カーク氏は、株式に投資するために手数料を支払うべきではないと述べました。
カークがチェックアウトすることを推奨する他の取引プラットフォームには、以下が含まれます;
「これに参加することにした場合は、長い試合に参加する必要があります」とカークは私に言った。最初は大きな学習曲線がありますが、多くの企業と同様に、こぶを乗り越えれば、それははるかに簡単になります。
カーク氏は、 1日30〜45分を超えて過ごすべきではないと述べました。 ビジネスに精通し、経験を積んだら、ポートフォリオを管理します。
カークがOptionAlphaを実行する理由の一部は、自分自身に何か他のことをして、市場を過度に分析しないようにするためです。彼は、これがコンピューターの前で何時間も必要としないビジネスモデルであることを人々に示したいと考えています。
Kirkは、OptionAlphaコミュニティを構築し続け、現在提供しているサービスと製品に追加していきます。 OptionAlphaは、ほとんどの場合、クラウドソーシングによるインテリジェンスプラットフォームになっています。彼がメンバーシップから受け取ったお金はサイトに再投資され、オプション取引のニッチについてさらに調査を行っています。
彼が取り組んでいるエキサイティングなプロジェクトの1つは、人々が自動オプション取引戦略を構築できるようにするプラットフォームです。
このエピソードで彼が話していることはすべて手動で行う必要がありますが、彼は取引をはるかに迅速かつ簡単にするルールと自動化されたプロセスを備えたツールに取り組んでいます。
「自分自身を教育する。」
