銀行はいくつかの理由でサブプライムローンを発行しています。サブプライムローン市場の不況による崩壊により、以前はサブプライム住宅ローンではるかに大きな役割を果たしていた銀行以外の住宅ローンのオリジネーターが排除されたため、サブプライムローン市場における商業銀行のシェアは増加しました。 > オリジネーション。住宅ローン業界の業界誌InsideMortgage Financeによると、2009年の景気後退以前は住宅ローンブローカーがサブプライム市場を支配していたのに対し、その市場シェアは9.7％に低下しています。また、景気後退の影響もあり、サブプライムローンの需要が高まり、銀行もこの市場に参入しています。

高金利

サブプライムローンの貸し手は、より大きなデフォルトリスクを想定しています 信用履歴がない、または信用履歴が乏しいバイヤーに貸し付けることにより、より高い金利の形で補償されます。サブプライム住宅ローンの金利 数パーセントポイント高くなる可能性があります 同等の条件のプライムローンよりも。サブプライム自動車ローンと個人向け分割払いローンについても同じことが言えますが、住宅ローンは圧倒的に最大のセグメントです。これらの種類の返品は不可能です。 商業銀行が無視するために。

地域社会再投資法

商業銀行がサブプライムローンを組むもう1つの理由は、コミュニティの経済成長に貢献するという彼らの使命に適合していることです。 1977年、議会は地域社会再投資法を可決しました。 差別的な貸付慣行を減らし、マイノリティの間で住宅所有権を増やすための努力。この法案の可決により、サブプライムローンが大幅に増加しましたが、今日でも明らかです。

ローン担保化

銀行がバランスシートに保持されているローンをまとめて投資家に販売することを可能にする担保付債務の市場の成長は、商業銀行のサブプライムローン活動を大幅に増加させました。 CDO市場の力強さにより、銀行はバランスシートリスクを削減することができました。 単に売却することにより、オリジネーション時よりも質が低い可能性のあるサブプライムローンに関連する 。これは流動性も提供しました 銀行にとって、これは自己資本の充実を維持するために重要です。これには、主にサブプライム住宅ローンと自動車ローンが含まれますが、サブプライム分割払いローンも含まれます。

2009年にピークに達した景気後退の間、流通市場 モーゲージ担保証券の債務は劇的に縮小しましたが、反発しています。サブプライム自動車ローンの市場は、CDO市場全体が回復する一方で有機的に成長し、現在は市場全体のごく一部を占めています。