米国の株式市場が2018年の第4四半期から損失の大部分を取り戻した今、多くの投資家は安堵のため息をついています。 12月24日の安値から、スタンダード＆プアーズ500指数は、2月末まで18％上昇しました。インデックスは現在、記録的な高さの驚くべき距離内にあります。
コンセンサスの見通しがわずか数か月でどのように変化したかは驚くべきことです。昨年末に株式市場が急落したとき、一部のエコノミストは、完全な不況ではないにしても、2019年の悲惨な状況を予測していました。多くの市場参加者は、FRBが利上げを継続する意向を懸念しており、新たな中国の関税が間近に迫っており、2019年の収益見通しは暗くなりつつありました。
連邦準備制度理事会が短期的な利上げに対する姿勢を和らげ、米中貿易交渉の結果について私たちの指導者が楽観的であるように見える今、それらの懸念のいくつかは遠い記憶のように感じます。今年、米国の経済成長は鈍化すると予想されていますが、ほとんどの専門家は、それでも世界の他の大多数の地域を上回ると予想しています。
投資家は満足する余裕がない
最近のリバウンドは確かに良いニュースです。しかし、それは多くの投資家にとっての目覚めの呼びかけかもしれません。 12月の株式市場の沈下により眠れない夜が発生した場合は、将来のでこぼこした乗り物に対する許容度を評価する良い機会かもしれません。
やがて、景気は低迷し不況に陥り、株価は下落する可能性があります。それが起こった場合、ポートフォリオ全体を引き下げる株式の販売を開始するには遅すぎます。
今やるべきことは次のとおりです
2019年にこれまでに経験した利益を保護するために、今が投資戦略を評価し、必要な調整を行う良い機会です。その目標を達成するために考慮すべき6つの推奨事項を次に示します。
- 株式と債券の適切な組み合わせを反映するように、投資ポートフォリオのバランスを取り直します。 たとえば、ポートフォリオの60％を株式に投資し、40％を債券に投資することが全体的な目標である場合、株式の上昇により、ポートフォリオが株式に大きく傾いている可能性があります。その場合、株価の落ち込みは、計画よりも大きな影響を及ぼします。貪欲になる代わりに、規律を保ち、在庫の割合を減らして目標に戻します。
- 多様なポートフォリオを維持します。 多くの株の価値はかなり高いです。これらの株は高価なので、非常に人気のある株に飛び込んで投資する誘惑を避けてください。ある時点で、最も急成長している企業でさえ、収益と収益の成長が鈍化することがあります。その場合は、販売時にすくい上げることができます。
- 株式で構成されるポートフォリオの割合の範囲を確立します。 その範囲の下限に向かって移動することを検討してください。たとえば、ポートフォリオの50％から70％の株式に満足している場合、今日の高い評価は、その範囲の下限に向かって移動することを示唆します。
- 評価の低い企業や市場の調査を検討してください Standard＆Poor’s 500などの幅広い大規模市場よりも、比較的少数の大企業が支配することもあります。また、多くの海外市場は米国市場ほど上昇していないため、より魅力的な価格の市場もあります。
- キャッシュポジションを上げることを考えてください。 あなたが引退し、あなたの投資から定期的に引き出しをしている場合は、2〜3年間あなたの費用をカバーするのに十分なお金を現金と短期債で保持することを検討してください。この戦略は、株価が下落した場合に保護を提供できます。収入を提供するために投資を低価格で販売することを余儀なくされることはなく、嵐を乗り切るためのより多くのセキュリティを提供します。
- あなたの借金の写真を見てください。 過剰な債務を抱えている場合は、株価の上昇による利益を利用して、その一部または全部を返済します。巨額の借金を返済することで、個人のバランスシートが改善され、利息の支払いが減ることでお金が節約されます。
投資家にとっての収益
私たちは皆、健全で長期的な投資計画に伴う安心を望んでいます。時代が厳しくなると、株式市場の最新の悪いニュースに反応するためにスクランブリングをしたくありません。そのシナリオを回避するには、今すぐ計画を見直して、経済が良いか悪いか、醜いかどうかが理にかなっていることを確認してください。
