米国の株式市場は、バロメーターS＆P 500指数で好調で、2021年に27％のリターンを達成しました。
ただし、インデックスは国の全体的な株式パフォーマンスを表すための株式の選択であり、すべての株式が27％上昇したわけではありません。
特に、若くて成長率の高いハイテク株のいくつかが勢いを失い、2021年の最後の数ヶ月で大幅な修正を受けたのを観察しました。よくわかりませんが、勢いは遠ざかる時期であり、そのために技術的な露出を大幅に削減したことを示唆しています。
最初の例は、以前に書いたSprout Social（SPT）です。
Quality Momentum Trading（QMT）戦略を使用して購入しました。急上昇しましたが、2021年11月中旬にトレンドが崩壊し、売りルールがトリガーされたため、3か月で15.4％のリターンを出しました。
DOCNはクラウドインフラストラクチャプロバイダーであり、2021年4月に唯一のIPOです。株価は1年以内にIPO価格の3倍にまで上昇しました。勢いがそれを拾い上げ、9月に81.36ドルでエントリーしました。リバランスのエクササイズでポジションの半分を105.22ドルで売却し、残りはトレンドがようやく崩壊したときに損失で売却されました。全体として、20％の増加でした。
TEAMは、プログラマーに愛されているプロジェクト管理ソフトウェアです。 9月に371.16ドルで購入し、12月に354.34ドルで終了し、5.4％の損失を出しました。
これらの株の修正は11月下旬に開始されたことがわかります。
これらはほんの3つの例でしたが、他の高成長技術株についても同様のパターンを見つけることができます。したがって、これは企業固有の問題ではなく、セクターの問題です。最も引用されている理由は、インフレ率の上昇であり、そのような成長株は将来価値が低くなり、市場は現在それを割り引いています。
QMTポートフォリオは、エネルギー、材料、産業などの従来のセクターからの株式で構成されていることを私は観察しました。これが現在勢いのある強い株の例です。
Builders FirstSourceは、建築製品の米国最大のサプライヤーです。米国では、特にCovidの期間中、住宅建設がブームになり、自宅で仕事をしているため、より多くの人々が都市から離れて暮らすことを選択しています。
BuildersFirstSourceとHomeDepotは似ているように聞こえるかもしれませんが、実際には同じビジネスではありません。 Builders FirstSourceは、一戸建ておよび集合住宅の主要な材料である多くの材木製品に焦点を当てています。一方、ホームデポはハードウェアの小売店で、工具やインテリア用品を販売しています。 Builders FirstSourceは、家を建てるときに必要なものであり、Home Depotは、家が建てられた後に訪れる場所です。どちらも住宅建設の増加から恩恵を受けています。
勢いは2021年9月以来上昇しており、売りシグナルはまだありません。 11月に73.23ドルで株式を取得し、17％の上昇を記録しました。
これは間違いなく投資家にあまり耳にされていない会社です。彼らは世界最大のアンモニア生産者です！
だから何？
アンモニアは肥料にするために使用することができ、それを待って、クリーンエネルギーを生成することもできます！
具体的には、グリーンアンモニアを指します。 CFインダストリーズがクリーンエネルギーの分野で自分たちをどのように位置づけたかは次のとおりです。
サウジアラビアでさえ、石油への依存から脱却し、世界最大のグリーンアンモニアプラントを建設しています。
2021年11月にCFインダストリーズを64.81ドルで購入し、現在9％の利益を上げています。
Veritivはフォーチュン500企業であり、パッケージングとロジスティクス、印刷、出版、サプライチェーン管理サービスを提供しています。北米最大のパッキングディストリビューターであり、これは彼らが構築に焦点を合わせ、印刷および出版セグメントを売却している事業セグメントです。
それらは、小さな食品包装から大きなオートバイ包装に至るまでの広範な包装ソリューションを提供します。何年にもわたる損失を経て、2020年度には利益を上げ、2021年度には4倍の利益を上げました。
私たちは2021年7月にVeritiv（VRTV）を61.07ドルで購入しました。11月のポートフォリオのリバランス中にポジションの半分を153.69ドルでトリミングし、152％の利益を上げました。ポジションの残りの半分はまだ保持しています。
ハイテク株は過去数年で非常に好調でしたが、勢いの良いところは、風が方向を変えているときにそれを教えてくれることです。
風は今や伝統的な退屈なセクターにシフトしています。株式市場が先行指標であると信じている場合、完全なCovid回復がすぐに来る可能性があり、インフレの脅威も現実になる可能性があります。
これは今のところ状況であり、勢いがハイテク株に戻るかどうかはわかりません。もしそうなら、QMT戦略はトレンド株を選ぶように設計されており、QMTポートフォリオはそれに追随します。
p.s.一連のルールに従うだけで全体的な市場センチメントを無視できる成長するポートフォリオを管理したい場合は、次のウェビナーに参加して、QMT戦略がどのように機能するかを学びましょう。
