実効年利（EAR）は、真を反映する利率です。クレジットカードまたはローンに対する投資または実際の利息の見返り。

EARの仕組みとその計算方法をより完全に理解するには、年利と複利期間が異なるさまざまなクレジットカード、ローン、投資を正確に比較する方法を提供します。

実効年利率とは何ですか？

EARは、複利を考慮した利率です（利息は利息）特定の期間にわたって。たとえば、クレジットカードの未払い残高に利息が含まれる場合があります。期日までに残高を返済しない場合、発行者は既存の利息に利息を請求します。

• 別名 ：実効金利、年間等価レート、実効APR
• 頭字語 ：EAR、EIR、AER

実効年利を計算する方法

EARの計算式には、次の2つの主要な要素があります。

• i：表示金利（APR）
• n：複利計算期間の数

APRと複利期間をプラグインする前の方程式は次のようになります。 ：

EAR =（1 + i / n） ⁿ – 1

クレジットカードEAR

クレジットカードの残高の観点からEARを調べると、次のことがわかります。 APRとEARの違い。 4月20％を請求するクレジットカードの残高が1,000ドルの場合、利息は1年間で200ドルかかります。ただし、ほとんどのクレジットカードは毎日複利を請求するため、次のように同じ1,000ドルの残高のEARを計算します。

[1 +（20％/ 365） ³⁶⁵ ] – 1 =.2213、またはEARとして表される22.13％

この例では、20％のAPRをアドバタイズするクレジットカードにEARは22.13％であり、そのため、年間の利息の支払いは200ドルではなく221ドルになります。

毎年複利計算期間が1つしかない場合を除いて、EARは常にAPRを超えます。その場合、それらは同じになります。

投資EAR

EARが投資家に支払われる利息を指す場合、同様に機能します。投資Aの年利が5％で、毎月複利であり、投資BのAPRは同じであるが、年に2回複利である場合、投資オプションAは、より頻繁に複利になるため、全体的なリターンまたは利回りが高くなります。

2つのオプションの違いを計算する方法は次のとおりです。 1,000ドルの投資：

投資オプションA： [1 +（5％/ 12） ¹² ] – 1 =5.11％

投資オプションB： [1 +（5％/ 2） ² ] – 1 =5.06％

この例では、投資Aの開始残高$ 1,000は$ 1,051の価値があります。 1年後、投資Bは$ 1,050.60の価値があります。それは大きな違いのようには思えないかもしれませんが、元の投資がより大きく、10年以上お金を投資する場合は重要になる可能性があります。

実効年利対4月

EARは複利の影響を説明しますが、より一般的に使用される年利（APR）（「名目金利」とも呼ばれます）は、複利を考慮しない年利です。

APRは、銀行、クレジットカード会社で一般的に受け入れられているレートです。 、およびその他のビジネスですが、EARを把握して、利息が残高の保有またはCDやマネーマーケットアカウントなどの投資の結果にどのように影響するかをより正確に把握することが重要です。

次の表は、4つの異なる複利期間におけるEARと4つの異なるAPRを比較しています。 ：

EAR計算機はオンラインで見つけることができます。これらは、さまざまなローンや投資オファーを比較するための迅速な手段を提供します。

重要なポイント

• 投資家または借り手は、実効年利（EAR）を決定する必要があります。これは、固定金利の投資に対する真の収益またはローンの実際の利息額を提供するためです。
• 利息が毎年複利計算される場合を除き、EARは複利計算の影響を考慮しているため、常に年率（APR）よりも高くなります。
• より頻繁な複利期間は、より多くの関心を意味します。