退職ポートフォリオのバランスを取る必要性は、いくつかの要因によって引き起こされる可能性があります。主な理由は、参加者が定年に達し、ポートフォリオのリスクを減らしたいと考えていることです。その他の理由としては、退職プランが特定の取引戦略に合わせている、ポートフォリオの多様化が進んでいる、参加者が収入の流れを受け取りたいという理由などがあります。
401（k）のポートフォリオ再編成の最も一般的な形式は、参加者が退職に達したときです。参加者は、キャッシュフローに必要な401（k）の量と、再投資する余裕がある量を検討する必要があります。インフレ懸念があるため、インフレ率に応じて口座が成長することを保証する最善の方法は、株式に投資することです。今後2年間に必要となる現金はすべて現金または現金同等物に投資し、残りは株式に保管するのが最善です。経費に使用する外部投資がない限り、キャッシュフローを提供するためにすべてのお金を現金に移さないでください。
分散投資は、リターンの安定性とリスク対報酬の比率を改善するために、多くの資産クラスにリスクを分散させます。 401（k）の参加者は、株式、債券、短期金融市場を含む、少なくとも3つの資産クラスを検討する必要があります。再調整は少なくとも四半期ごとに行われる必要があるため、参加者が資産クラスに対して選択した比率に従って、配当と利息の支払いが再投資されます。
401（k）参加者は、投資に特定の株式戦略を使用できます。たとえば、401（k）の所有者は、スタンダードアンドプアーズの500株価指数が200日移動平均線を上回っている場合にのみ株式を所有することを決定できます。再調整はすぐに行われるべきであり、状況が逆転するまで、株式の収益は債券またはマネーマーケットアカウントに送られるべきです。このような戦略は、多くの場合、優れた株価パフォーマンスをもたらします。
四半期または年次スケジュールに基づく再調整は避ける必要があります。年間スケジュールは遅すぎて市場の出来事に対応できません。株式も債券もカレンダーのイベントに応答せず、長期トレンドはカレンダーの日付ではなくイベントに応答します。 401（k）参加者は、ポートフォリオにタイムリーな変更を加えるために、カレンダーの日付ではなく、景気後退や回復などの市場イベントを使用する必要があります。
401（k）参加者は、カテゴリ内のアセットを再デプロイする必要があります。たとえば、保有する債券を短期、中期、および長期の債券ファンドに分割します。株式は成長と価値のカテゴリーで維持されるべきです。国内産と国際産の両方の株を検討してください。配当を支払う株式の大部分を所有することを検討してください。