昨年は配当の回復年でした。
経済の再開に支えられた米国企業の記録的な利益の回復により、S＆P 500インデックスは、2021年に10年連続で記録的な配当金の支払いを軌道に乗せました。
第3四半期のS＆P配当は、1株あたり15.36ドルの四半期記録を達成し、第4四半期の予測は新記録を示しています。通年では、S＆Pダウ・ジョーンズ・インデックスは、2020年の記録的な58.28ドルの支払いに続いて、インデックスの株式の支払いが5％近く増加して60.97ドルになると見ています。
昨年とは異なり、パンデミック時に現金を節約するために42のS＆P 500企業が配当を停止したとき、今年は1株だけが配当を停止しました。 「配当金が戻ってきました」とS＆Pのシニアインデックスアナリスト、ハワードシルバーブラットは述べています。
私たちのお気に入りの配当株であるKiplingerDividend 15のメンバーは、復活の恩恵を受けました。 私たちの会社はすべて、過去1年間で支払いを増やしました。グループとして、当社の配当支払者は平均3.2％を生み出し、S＆P 500の1.4％の利回りの2倍以上になります。
しかし、トータルリターンベースでは物事はそれほどバラ色ではありませんでした。過去12か月間で、配当15は平均21.1％を返しましたが、幅広い市場では29.3％の利益でした。最大の獲得者は資産運用会社のブラックストーンで、そのシェアは過去1年間で116.8％上昇しました。エマソンエレクトリック、製薬会社アッヴィ、コンピューターチップメーカーのテキサスインスツルメンツ、エネルギー会社のエンタープライズプロダクツパートナーズも、市場を上回る収益を上げました。遅れは、Air Products＆Chemicalsと防衛産業の請負業者であるロッキードマーティンが主導しました。
3M （MMM、177ドル）、ポストイットノート、ACE包帯、およびその他の無数の消費者、産業、電子、ヘルスケア製品のメーカーは、2021年に連続配当の増加を63年に延長しました。
コングロマリットの収益は、原材料、労働者の支払い、商品の輸送のコストの上昇、および軍用耳栓を含む訴訟に関連する訴訟費用によって圧迫されています。
それでも、ビジネスは健全なままです。 2021年上半期の売上高は16％増の178億ドルでした。株はふっくらとした3.3％の利回りを誇っています。そして、5月のピークから撤退した後、3Mの株価収益率16.4は魅力的です。調査会社アーガスのアナリストは、「配当は安全で、成長する準備ができている」と述べています。
2021年に12％の増配で開始したにもかかわらず、 Air Products＆Chemicals （APD、265ドル）、工業用ガス会社は、過去1年間でほぼ10％下落しました。
投資調査会社CFRAによると、9月に終了した会計年度の推定売上高は14％増加し（前年のわずかな収益の減少を逆転）、2022会計年度には8％の成長が見込まれていますが、この弱点があります。アナリストは、サウジアラビアのエネルギープロジェクトを取り巻くパンデミックの逆風と不確実性のパフォーマンスの低さを非難しています。しかし、両方のドラッグは主にバックミラーにあるように見えます。
一方、同社はガス化（原料や天然資源を持続可能な方法で合成ガスに変換するプロセス）など、環境に配慮したビジネスの機会を捉えています。炭素回収プロジェクト;バスやトラックに電力を供給するための水素の生産。
CFRAのアナリストMatthewMillerは、Air Productsのクリーンエネルギーの強み、価格を引き上げる能力、および新しいプロジェクトの勝利により、配当の引き上げに資金を提供するのに十分なフリーキャッシュフロー（営業費用の支払いと事業の維持または拡大に費やした後の現金）が生み出されると述べています。
エマソンエレクトリック （EMR、$ 97）は、企業の効率向上を支援する空調システムと自動化製品のメーカーであり、リバウンドモードにあります。 2020年9月に終了した会計年度の売上高は9％減少しましたが、会社の幹部は2021会計年度に9％から10％の売上高の増加を予測しています。
Zacks Investment Researchによると、2020会計年度の利益の縮小に続いて、年間収益は今後3〜5会計年度で平均10％増加すると予測されています。
株式は過去12か月で42.4％上昇し、反応しました。利益の急増は、64年連続で増加しているフリーキャッシュフロー、したがって配当の前兆です。エマソンは、2021年度に30億ドルのフリーキャッシュフローを生み出し、前年度から17％増加すると予測しています。
自動化は顧客の利益を増やすのに役立つため、エマソンのサービスは需要が高いとモーニングスターのアナリスト、ジョシュア・アギラールは言います。
ジョンソン＆ジョンソン （JNJ、161ドル）は、そのシングルショットCOVID-19ワクチンのおかげで脚光を浴びています。
10月、同社は米国の健康規制当局にCOVIDブースターショットの使用を許可するよう要請しました。ヘルスケアの巨人は、2021年のCOVIDワクチンの売上高を25億ドルと予測していますが、これは2021年の売上高の予測である946億ドルのほんの一部です。
J＆Jは、医薬品パイプライン、十分なキャッシュフロー、および製薬事業（クローン病を治療するためにステララなどの医薬品を販売する）、消費者向け医療事業（モトリンなどの有名なブランド）を含む多様な収益基盤を誇っています。医療機器部門。
Argusのアナリストによると、J＆Jは2022年に配当を5％引き上げる予定です。
9月、マクドナルド （MCD、$ 248）ビッグマックの価格が75セントだった1976年に最初の支払いを行って以来、45年連続で配当を増やしました（今日は$ 3.99になります）。
ファーストフードチェーンのビジネスは、COVID-19の制限の緩和、価格の上昇、レストランに足を踏み入れることなくハンバーガーやフライドポテトを注文して入手できる顧客へのアプリ主導の販売の急増により、活気づいています。
マクドナルドの今年上半期の世界的な売上高は、パンデミック前のレベルを上回りました。同社は、デジタル、配信、ドライブスルーという「3つのD」戦略を倍増させています。 2021年上半期、レストランチェーンの上位6市場でのデジタル販売は、昨年の同時期より70％増加しました。
OppenheimerのアナリストであるBrianBittnerは、この株の防御的な特徴を気に入っており、同業他社のレストランの株に比べてお買い得だと述べています。
プロクター・アンド・ギャンブル （PG、$ 142）、クリーン氏をもたらす消費者向けパッケージ商品の巨人は、配当の引き上げに関してはコンシステンシー氏です。今年初めの10％の増加は、同社の65年連続の増加であり、Kiplinger Dividend15の中で最長の連続でした。
6月に終了した直近の会計年度にP＆Gは83億ドルの配当を支払い、2022年度には再び80億ドル以上を支払うことを表明しました。
商品価格の上昇と、クレストやカスケードなどの象徴的なブランドを出荷するための運賃の上昇により、P＆Gプロジェクトの2022年度の売上高は4％増加し、約790億ドルになります。これは、2021年の7％の成長率から減少します。
>それでも、アナリストは、2018年に業務を合理化した後もP＆Gは引き続き良好に機能していると述べています。投資会社Credit Suisseのアナリストは、一部の製品に対するP＆Gの最近の値上げは過小評価されている追い風であると述べています。
ウォルマート （WMT、$ 140）在庫は少し不発で、過去12か月で1％未満しか上昇していません。小売業者は現在、迅速な生産者ではなく、安定した巡洋艦であり、配当金の支払いは48年連続で増加しています。
CFRAのアナリストは、ウォルマートが1月に終了する2022会計年度に5,620億ドルの売上を生み出し、前会計年度から1％未満の増加を見込んでおり、2023会計年度には約5％の増加を見込んでいます。電子商取引の売上高は2022年度末までに750億ドルに達する可能性があり、全国小売連盟のデータを使用して、オンラインユニットだけで米国の大手小売業者20社の中でランク付けされています。
多様な収益源には、成長する食料品ビジネスと無料配達サブスクリプションサービスが含まれます。また、小売業者は、毎週1億6500万人の顧客とのつながりと、ロジスティクスのノウハウを利用して、金融、健康、ウェルネスサービス、店内広告、ラストマイルデリバリーでは、他の企業のパッケージを有料で配達します。 CFRAのアナリストであるArunSundaramは、これらの変更は投資家に過小評価されていると述べています。これは、9月に株式の格付けをHoldからBuyに引き上げた理由の1つです。
製薬会社 AbbVie （ABBV、111ドル）は、2021年上半期の同社の269億ドルの売上の37％を占める大ヒット免疫薬Humiraで最もよく知られています。
同社は2021年初頭に配当を10％引き上げ、過去12か月で株式は33.1％上昇し、S＆P 500を上回りました。それでも、アッヴィの株式は、今後12か月で予想収益のわずか8倍で取引されています。 S＆P500のP / Eは22近くです。
フリーキャッシュフローは豊富で、アラガンの買収とボトックス事業の成功を受けて、2020年に急増しました。アッヴィはウォール街のアナリストに、2021年には210億ドルの純現金収支を生み出すと見込んでおり、これは将来の増配の前兆となると語っています。
ホームデポ （HD、334ドル）は、過去5年間のそれぞれで平均19％の支払いを増やしました。
国内最大のホームセンター小売業者は「ネスティング」の恩恵を受けています。コンサルタントのマッキンゼーグローバルインスティテュートは、これが続く可能性が高い最大のパンデミックトレンドであると述べています。
8月1日に終了した第2四半期に、HomeDepotは初めて400億ドルを超える四半期収益を記録しました。その結果は、リフォームのバックログがまだ増えていると言うプロの請負業者への好調な販売と、アップグレードが必要な住宅ストックの老朽化に牽引されました。住宅価格の上昇（買い物客の住宅の公平性を高める）と低金利の継続（住宅のリフォームをより手頃な価格にする）は、引き続き利益と多額の配当金の支払いを促進するはずです。
Wedbush Securitiesのアナリストは、2022年度に10％のペイアウトの引き上げが見込まれ、これは1月31日に始まり、2023年度にはさらに10％の引き上げが見込まれます。
9月、防衛産業の請負業者ロッキードマーティン （LMT、354ドル）連続した配当引き上げの連続を19年に延長しました。
ロッキードは、数十年に及ぶ防衛契約の恩恵を受けており、2021年には最大687億ドルの売上を記録すると見込んでいます。これは、昨年から5％の堅調な増加ですが、過去3年間の平均年間売上成長率は8％を超えています。 。しかし、議会は、1年前の記録的な予算よりも5％大きい2022年度の国防予算に近づいています。
9月、ロッキードはまた、2021年と2022年の両方で政府へのF-35戦闘機の販売数を増やす契約で国防総省と合意しました。F-35は収益の30％を占めています。 CFRAのアナリストであるColinScarola氏は、株価は2019年末の10％を下回っており、来年は株価が上昇する余地があると考えています。
Texas Instruments によって製造されたアナログおよび組み込みチップ （TXN、195ドル）電気自動車、電化製品、携帯電話、PC、医療機器、電力網に使用されるものはごくわずかです。しかし、9月に発表された同社の13％の配当引き上げは、過去1年間の配当15メンバーの中で最大のものです。
モーニングスターのアナリスト、ブライアンコレロ氏は、TIがより収益性の高い特殊チップに重点を置いていることと、自社の製造施設を所有することで得られるメリットを踏まえ、堅調な収益性とフリーキャッシュフローの創出を予測しています。これには、コストの削減、サプライチェーンの管理の強化、チップ生産のアウトソーシングに起因する可能性のある遅延や不足への露出の減少が含まれます。
自社製品でますます多くのチップを使用している、高成長の産業および自動車関連セクターの顧客に焦点を当てることは、TIでの成長の前兆です。
アセットマネージャーブラックストーングループ （BX、116ドル）は、主にプライベートエクイティ、不動産、ヘッジファンド、年金基金やその他の機関投資家に代わってクレジットと保険に投資しており、株式強気市場の大きな恩恵を受けています。投資会社の株式は、過去1年間で116.8％増加しています。
Blackstoneは、クライアントにアドバイザリー、管理、投資パフォーマンスの報酬を請求し、持ち株の利益から利益を得ており、2021年上半期の純利益は62億ドルでしたが、上半期の損失は13億ドルでした。 2020年のブラックストーンのこれまでの3回の四半期配当の支払いは1株あたり合計2.48ドルで、2020年の最初の3回の支払いから81％増加しました。
モーニングスターによると、現在の株価はわずか2.4％ですが、過去5年間の平均利回りは5.6％です。
1年前、私たちはエンタープライズ製品パートナーに忍耐を求めました。 （EPD、24ドル）燃料を処理、保管、輸送する天然ガスおよび石油会社が、私たちのリストで最悪のパフォーマンスを示したとき。私たちのアドバイスを受けた読者は報われました：シェアは過去1年間で47.6％リバウンドしました。
経済の再開により、エネルギーパッチは強気市場モードに戻り、天然ガスと原油の価格は過去1年間で急騰しました。第2四半期にエンタープライズプロダクツのパイプラインを介して輸送された天然ガスの量は、パンデミック前の2019年の同時期の量と同じでした。
投資家は、配当15の中でトップであるエネルギー会社の7.5％の利回りを高く評価するでしょう。
*配当は配当と似ていますが、税金繰延の資本の返還として扱われ、異なる事務処理が必要になります 。
不動産収入 （O、$ 67）は、9月に米国、プエルトリコ、英国で6,700を超える不動産を所有および運営しており、毎月615回連続の配当金を支払いました。
不動産投資信託（REIT）は、多くのテナントが家賃の支払いをやめたパンデミック時よりも、現在、より強力な基盤を築いています。 7月、Realty Incomeは、ポートフォリオ全体で支払うべき家賃の99.4％を集め、2020年4月の83％から増加しました。
REITは、長期リースが生み出す経常収益の恩恵を受けています。米国のシングルテナントの商業用不動産のポートフォリオを管理するVEREIT（VER）の買収は、年末までに完了する予定であり、キャッシュフローを押し上げる可能性があります。
国内最大の無線通信事業者、ベライゾンコミュニケーションズ （VZ、53ドル）は、Fiosインターネット、電話、TVパッケージ、より高速な5Gワイヤレスネットワークへの移行、携帯電話の販売で知られています。
Verizonは際どい株ではありませんが、スマートフォンと高速インターネットサービスが必須の消費者向け製品に変身しているため、依然として堅実な収入源です。
株式の4.8％の配当利回りはS＆P 500の3倍です。予想収益の10倍未満で取引されているため、今年の株式は遅れをとっていますが、投資家の感情がより慎重になり、資金が元に戻ると、後押しされる可能性があります。バリュー株やVerizonなどのより防御的な名前と呼ばれます。