債務の引退は、単に債務を完全に完済することを意味します。たとえば、住宅ローンの最後の支払いを行うと、債務は返済されます。投資家は、企業や政府が発行した債券が返済されたときに何が起こるかを指すときに「債務の引退」というフレーズを使用します。投資家は通常、元々借りた金額を意味する額面金額を支払われます。ただし、債券の債務が返済されると、税務上の影響が生じる可能性があります。

税金と債務の引退

最初に発行されたときに債券を購入し、満期になるまで保有する場合、発行者は債務を返済するための額面金額を支払います。債券は通常、額面価格で販売されるため、税務上の影響はありません。あなたは単にあなたのお金を取り戻すだけです。発行後に公開市場で債券を購入する場合、通常、価格は額面価格とは異なります。債券を割引価格で購入した場合、債務が返済されたときに純利益が得られます。たとえば、1,000ドルの額面債を975ドルで購入し、債務の引退時に1,000ドルが支払われる場合、課税対象のキャピタルゲインは25ドルになります。プレミアムで債券を購入した場合でも、額面金額が支払われるため、キャピタルロスが発生します。