クライアントが終身保険の中でより高い投資収益を達成することを望んでいる場合、変動生命保険は彼らが検討するための良いオプションかもしれません。変額生命保険は終身保険の一種ですが、通常の終身保険では得られないいくつかのメリットをクライアントに提供します。変額生命保険を販売するには、特別な規制に従い、特定のライセンスを取得する必要があります。
変額生命保険は、永久生命保険の保護を提供します。保険料を投資信託のサブアカウントに投資することを除けば、通常の終身保険と機能が似ています。 （投資信託は、株式または債券のコレクションを単一の投資商品にプールします。）
変額生命保険の販売には、州の生命保険ライセンス、シリーズ6ライセンス、およびシリーズ63ライセンスが必要です。すべての州がこれらのライセンスを義務付けています。これにより、保有者は投資信託やその他の変動収益証券を使用または含む金融商品を販売できます。シリーズ6および63のライセンスを維持するには、ビジネス四半期ごとに継続教育とテストを完了する必要があります。また、生命保険の免許を維持するために継続教育とテストを完了する必要があります（通常、2年ごと）。ほとんどの州では、これらのライセンスに対して15〜30クレジット時間の継続教育クレジットを組み合わせて義務付けています。
変額生命保険を販売するには、特別な販売資料と資料を顧客に提供する必要があります。この文献は目論見書と呼ばれます。ポリシーの投資信託の手数料と投資目的を開示します。また、投資信託がどのように機能するか、そして投資信託が望ましいリターンを達成するためにどのような種類の投資を行うかについても開示しています。
変動生命保険は、Financial Industry Regulatory Authority（FINRA）および米国証券取引委員会（SEC）の適合性に関する法律の対象となります。このため、クライアントのリスク許容度を判断するには、クライアントとの適合性テストを完了する必要があります。変動生命保険は、お金を失い、生命保険契約を失効させる可能性のある投資を伴うため、クライアントが投資の低迷に経済的および心理的に耐えられることを確認するためにあらゆる合理的な試みを行う必要があります。資産配分質問票は、適合性テストの標準的な方法です。クライアントはまた、変動生命保険契約に投資するリスクを理解していることを認める書類に署名する必要があります。
変額生命保険の販売のために追加のライセンスを取得することを保証するのに十分なビジネスを行うことができるかどうかを検討してください。クライアントベースがすでにこの製品に関心を持っていること、およびすべての規制およびライセンス料をカバーするのに十分なビジネスを行うことができることを確認してください。そうしないと、追加のライセンスを取得するためのお金と時間の価値がない可能性があります。また、変動生命保険を提供する証券会社には、多くの場合、満たす必要のある生産要件があることに注意してください。十分な商品を販売していない場合、ペナルティが課せられる場合があります。場合によっては、証券会社が契約を終了し、その証券会社で変額生命保険を販売できなくなることもあります。
