ローンの残高は、借入額である元本と元本に定期的に発生する利息の2つの主要な要素で構成されています。ローンの資本化は、未払いの利息が元本に追加されたときに発生します。これは、返済が開始されるローンの存続期間中に1回、または延期後や年次ベースなどの間隔で発生する可能性があります。
他の種類のローンには資本化があるかもしれませんが、資本化は学生ローンで最も一般的に見られます。ローンを資本化するには、借り手が支払いを行っていないときに発生する利息が必要です。学生は在学中に支払いを延期するのが一般的であるため、利息は残高に発生し、学生が定期的な支払いを開始する前に資本化されます。
ローンの利子を利用すると、ローンの返済コストが増加します。これは、新元本残高が高く、資本化後の利息は新元本残高に基づいて算出されているためです。借り手は、毎月の支払いの多くを、資本化後のより高い残高の支払いだけでなく、このより高い残高の追加の利息の支払いにも費やす必要があります。
ある学生が、新入生の1年生の支払いを支援するために、6.8％の利子で3,000ドルを借りたとします。毎月、17ドルの利息がローンに発生します。学生が3年9か月間学校に通っている場合、その期間中のローン残高に765ドルの利息が発生します。さらに、卒業後の6か月の猶予期間中に102ドルが発生します。返済が開始されると、867ドルの利息が元本3,000ドルに追加され、新しい元本残高は3,867ドルになります。現在、月々の利息は$ 21.91に跳ね上がります。 10年間の返済計画では、月額3,000ドルの元金と利息の支払いは34.52ドルでしたが、3,867ドルの残高の支払いは44.50ドルで、29％高くなっています。
ローン元本に未払いの利息が追加されないようにする場合は、資本化する前に支払います。学生ローンの場合、猶予期間が終了すると、通常は学校を卒業してから6か月後に利息が資本化されます。在学中または猶予期間中に利息を支払い、資本化される前に返済します。たとえば、6.8％の利息で10,000ドルを借りた場合、毎月の利息の支払いは56.67ドルになります。在学中にこれらの支払いを行う余裕がある場合は、そうすることで、卒業時に支払うべき金額を、借りた10,000ドルに抑えることができます。
