カナダのベンチャーキャピタル投資は、エコシステムのすべての段階で着実に投資が伸びた後、2018年も勢いを維持しました。 2018年第4四半期に165件以上の取引に13億ドルが投資され、年末のVC投資総額は37億ドルになりました。これは、2017年よりわずか2％少なくなっています。総投資額。 2018年の平均取引規模は610万ドルで、昨年から3％減少しましたが、2013年から2017年の間に530万ドルと比較して16％増加しました。
2018年の15のメガディールには、オタワを拠点とする Assent Compliance’s が含まれていました。 ウォーバーグピンカスからの1億6,100万ドルのグロースエクイティインフュージョン First Ascent Ventures を含む以前の投資家と 、モントリオールを拠点とする HopperInc。の BDCITファンドを含む投資家のシンジケートからの1億2900万ドルのシリーズDラウンド 、ブライトスパークベンチャーズ 、ケベック州投資信託銀行（CDPQ） および OMERS Ventures Management Inc 、およびモントリオールを拠点とする Milestone Pharmaceuticals Inc. BDCヘルスケアファンドを含む投資家シンジケートからの1億300万ドルのシリーズDラウンド およびFondsdesolidaritéFTQ 。
「すべての段階で、より多くのVCがより多くのカナダ企業に流入していることがわかります。これは、セクターの健全性にとって重要な指標です」と Kim Furlong は述べています。 、最高経営責任者、カナダベンチャーキャピタルおよびプライベートエクイティ協会 。 「新しい成長ファンドの健全な組み合わせ、国際投資家からの関心の高まり、VCCIを通じた政府の支援は、勢いを増すのに役立っています。」
2018年のセクター分布には驚きはなく、投資は歴史的な傾向に沿って減少しました。情報通信技術（ICT）企業は、2018年に投資された総ドルの3分の2強（386件の取引で26億ドル）を確保し、ライフサイエンスは17％のシェア（101件の取引で6億3000万ドル）を受け取りました。クリーンテック企業は7％のシェアを獲得しました（47件の取引で2億6,400万ドル）。
2018年のM＆A出口の数は、2017年と同じペースでした（35に対して34）が、平均出口値は3分の1減少して2,440万ドルになりました。 CVCAメンバー、 Avrio Ventures Management Corporation は、2018年の最大のVC出口、 BC Tweed の3億4,700万ドルの買収に不可欠なプレーヤーでした。 キャノピーグロースによる合弁事業 。
カナダのプライベートエクイティ投資は第4四半期に回復し、投資額は第3四半期から60億ドルに3倍になりました。これにより、2018年末の合計は543件の取引で223億ドルになります— 2017年に投資された264億ドルから15％減少しますが、2016年に投資された138億ドルより62％高くなります。
第4四半期には2つのメガディール（10億ドル以上）があり、年末の集計は144億ドル相当の4つのディールになりました。 PE投資総額の65％—過去3年間と比較して2倍のシェア。 2018年のメガディールの合計値は、他のすべてのPEディールの合計を上回りました。これは、ティムホートンズの118億ドルの買収で2014年以来見られていません。 。
2018年に開示された最大のメガディールには、 GFL Environmental Inc. の51億ドルの資本増強が含まれていました。 Ontario Teachers’Pension Plan（OTPP）を含むシンジケートによる 、 OMERS Private EquityInc。によるHuskyInjection Molding SystemsLtd。の50億ドルの二次販売 、および Mitel Networks Corp. の27億ドルの民営化 米国を拠点とする Searchlight Capital Partners が主導する投資家グループによる 。
「カナダは、国内および海外の投資家にとって魅力的な投資機会の源であり続けています」とキム・ファーロングは述べています。 、最高経営責任者、カナダベンチャーキャピタルおよびプライベートエクイティ協会 。 「昨年経験したカナダのPEのメガディールの傾向が、2019年も続くのか、それともより保守的な規模に戻るのかを見守っていきます。」
2018年のPE取引の5分の1強（22％または118件の取引）が産業および製造業であり、情報通信技術（ICT）企業が2番目に大きなシェア（16％または88件の取引）を獲得しました。消費者および小売部門は、取引フローの11％のシェアを占めました（59件の取引）。
PEの出口は2018年に遅くなり、2017年の149の出口（合計116億ドル）と比較して、4つのIPO出口（111億ドル相当）を含む82の出口しかありませんでした。 IPOを通じて撤退した企業には、 Tilray が含まれます。 、ブリティッシュコロンビアを拠点とし、時価総額は21億ドル、ケベックを拠点とする IPLInc。 、ケベック州投資信託銀行（CDPQ）が支援 およびFondsdesolidarité（FTQ） 時価総額7億900万ドル、オンタリオを拠点とする MAVビューティーブランド 時価総額は5億7,100万ドル、 ONCAP 支援を受けた、BCベースの Pinnacle Renewable Energy Inc. 時価総額は3億7000万ドルです。
