オプションがあるのはいつでもいいことです。退職者が100万ドル以上の資産を持っている場合、多くのオプションがあります。しかし、彼らには多くの決定もあります。
そのような人々の引退-撤退戦略は人によって異なりますが、それはすべての資産がどのように構成され、いつ支払いが始まるかを決定することから始まります。
企業生活から引退する人々は、補償、年金またはストックオプションを延期している可能性があります。事業を売却したばかりの退職者は、売却の一環として数年にわたって支払いを受け取る可能性があり、数年前に年金を購入した人は、すぐにその収入源をオンにすることを計画している可能性があります。したがって、引退の1日目に投資口座からの引き出しが必要であると想定する前に、キャッシュフロー計画を立てることが重要です。この計画には、最初の数年間に得られるパートタイムまたはコンサルティング収入に関する仮定も含める必要があります。
まず、少なくとも5年間をカバーする複数年のキャッシュフロー計画をお勧めします。これにより、巣の卵をどれだけ早く叩き始める必要があるかについての確かなアイデアが得られます。上記のように、特に退職後の最初の数年間に他の収入源から収入を得ている場合は、すぐに引き出しを行う必要がない場合があります。
マッピングプロセスが始まる前でさえ、私は前退職者に彼らの推定された退職引き出しの必要性の少なくとも1から3年をカバーするために現金を作りそしてそれを彼らの優先銀行に置くように忠告します。たとえば、すべての経費を支払うために年間75,000ドルが必要になると予想される場合、75,000ドルから225,000ドルの現金を維持するのが妥当です。
この戦略は柔軟性を提供しますが、これは多くの理由で重要です。
退職者が引き出しを必要とし始めたとき、彼らは最初にどの口座から引き出すべきですか？
課税対象の口座資産と非課税の繰延および非課税の口座資産の比率を評価することから始めます。すべての資産が401（k）またはIRAプランに含まれている場合、引き出しには通常の所得税が課せられるため、これ以上分析する必要はあまりありません。
ただし、退職者に資産が混在している場合は、その人の年齢と税率を確認することで、最初にどのアカウントを利用する必要があるかを判断できます。資産が100万ドル以上の人は、他のすべての収入源を考慮に入れると、連邦税の上位に入る可能性があります。つまり、39.6％の税金を支払うことになります。つまり、引き出しは、可能であれば、より低いキャピタルゲイン率で課税される現金や課税対象の証券会社の口座など、より税制上の優遇口座から行う必要があります。
たとえば、課税対象の証券口座に500,000ドルを投資した人を考えてみます。この口座は、現在20％増加して、総額600,000ドルになっています。彼らの引き出しの約20％はキャピタルゲイン税の対象となり（あなたが住んでいる州に応じて、連邦と州の合計税率は15％-30％）、引き出しの80％は0％の税金の対象となる可能性があります。彼らのプリンシパル。
一般的に、IRAや401（k）プランなどの適格な退職プランからすぐにお金を引き出さないことをお勧めします。これは特に早期退職者に当てはまり、10％の早期撤退ペナルティを回避するために、少なくとも59½歳に達するまで待つ必要があります。これは、最初に現金または課税対象のアカウントを使い切るためのさらに別の議論です。
100万ドル以上の資産を持っている人にとって最も重要なガイドラインの1つは、RothIRAまたはHealthSavings Accounts（HSA）からの資金の引き出しをできるだけ長く避けることです。理由：これらの免税アカウントを可能な限り拡大できるようにします。
これが良い例です。退職者が退職後に予期しない2万ドルの医療費に直面したとします。この請求書がIRAから支払われる場合、退職者は3万ドル以上の税引前の金額を引き出す必要があります。
しかし、Roth IRAや適格な医療費のためのHSAのように、十分な大きさの免税資産がある場合、クライアントは20,000ドルを利用するだけで済みます。免税資産にお金が多ければ多いほど、引き出しの必要性は低くなり、ポートフォリオを長持ちさせない可能性が高くなります。
ただし、注意してください。後の人生であなたを傷つける可能性があるので、課税対象と税金繰延の口座の引き出しの間には合理的なバランスが必要です。現金や課税対象の口座からお金を引き出すことは、早期の退職年に支払う所得税が少なくなる可能性が高いことを意味しますが、退職が進むにつれてそれらの口座を減らすことを許可すると、IRAと他の資産のみで構成されるポートフォリオが残る可能性があります通常の所得税の対象となります。これは、何年にもわたる不快な税金の請求や、引退後のドローダウン率の上昇を意味する可能性があります。
税金繰延資産の割合が課税対象資産よりも大幅に大きくなる場合は、IRSが必要とする最小分配（RMD）規則が開始されたときに、70½歳より早くIRAからの引き出しを開始するのが理にかなっています。より高い税率にぶつかることなくIRAから撤退し、その戦略を数年間実施します。 RMDが開始されると、これらの低税率のブラケットが表示されるのはこれが最後になる可能性があります。
引き出しのバランスをとらないことは、後でナーシングホームに住む必要がある退職者にとって特に問題になる可能性があり、その結果、年間の引き出しが計画した金額の2倍または3倍になる可能性があります。この可能性を防ぐために、私はしばしば介護保険をお勧めします。私はそれを退職者のポートフォリオのバブルラップアラウンドと呼んでいます。
最後に、考慮すべき他の戦略をいくつか示します。
80年代と90年代の人々、および健康上の問題を抱えている人々にとって、彼らの撤退計画は、資産を次世代に引き継ぐか、慈善寄付をするという目標にシフトする可能性があります。ある人は、銀行口座、不動産、ロスIRAなど、すでに税金を支払っている口座を残したまま、生涯にわたって401（k）やIRAなどの税金繰延口座を使い切る可能性があります。手つかず。これは、相続人にとってより税制上のメリットがあり、相続人よりも所得税が低い退職者にとって特に優れた戦略です。
引退が遅い人や健康上の問題がある人は、相続税が潜在的な問題となる可能性のある財産が十分に大きい場合（2017年は549万ドル以上）、家族や慈善団体に毎年贈り物をすることを検討することもできます。彼らは、適格な慈善配布ルールを利用するためにIRAから最大$ 100,000を奪うか、課税対象口座の低コストベースの株式を慈善団体に贈ることができます。退職者は、無制限の数の人々に年間14,000ドルを贈与することにより、年間贈与税の除外を利用することもできます。
