従業員持株会（ESOP）では、会社は従業員に会社の所有権の株式を全体的な報酬パッケージの一部として付与します。これは、従業員と株主の利益を一致させるのに役立ちます。会社がうまくいけば、株価の市場価値が上昇し、従業員と株主の両方に利益がもたらされるからです。
従業員持株制度は主に退職車両を対象としているため、1974年の従業員退職所得保障法に基づいて規制されています。通常、退職、65歳に達する、障害者になる、または会社を辞めない限り、ESOPを現金化することはできません。 ESOPはまた、緊密な企業の経営幹部を引退させて、戸外に出る途中で株式の価値を受け取る方法を提供することもできます。そうでなければ、彼らは引退して生きるためにお金のために彼らの株を売るのに苦労するでしょう。
ESOPの株式から長期的な利益を得るには、最初にそれらの株式を「権利確定」する必要があります。これは、あなたが会社を辞めた場合、あなたがこれらの株式の価値について主張していることを意味します。通常、株式は約5年間で徐々に権利が確定します。 5年が経過した後、退職、65歳になる、またはその他の方法で会社を辞めるときに、これらの株式の全額を受け取る権利があります。
理論的には、401（k）ローンと同様の取り決めで、プランから直接借りることができます。ただし、これはすべての計画に当てはまるわけではありません。さらに、ESOPが従業員ローンを行うための多額の現金資産を含むことは、定義上、ほとんどが株式を含むため、珍しいことです。各企業は、連邦法のガイドラインの範囲内で、独自のESOP計画の条件を設定します。すべての企業が、従業員がESOPを担保として使用することを許可しているわけではありません。計画管理者に、計画文書でESOPに対して借りることが許可されているかどうか、およびどのような条件下であるかを確認してください。
従業員持株制度の既得部分に対してローンを組むために第三者に行くことは可能です。貸し手は、プランのドキュメントからプランの価値を確認でき、退職、退職、または65歳になったときに資産にアクセスできることを認識します。ただし、ESOPアカウントを担保として直接差し入れることはできません。会社は従業員の最善の利益のために計画を実行するという基準上の義務を負っており、これは彼らが資産を貸し手に解放することを許可しないかもしれないからです。ローンを申請するときは、無担保ローンを利用して、既得のESOP株を貸借対照表に表示する必要があります。