アドバイザーが必要ない理由： 「ファイナンシャルアドバイザー」という言葉は、投資業界で最も乱用されている用語の1つです。いわゆるアドバイザーのほとんどは、実際にはコミッションやアドバイザリーフィーを通じて稼ぎたい「セールスマン」です。したがって、名刺のタイトルを読むだけで、感動することはありません。
とはいえ、「プロ」のように見え、ポートフォリオのアドバイスや管理についてあなたよりも多くの知識を持っている人がいるのは素晴らしいことのように思えます。ただし、アドバイザーがいなくても大丈夫です。
さて、まず第一に、「すべての顧問が悪であるわけではない」を付け加えたいと思います。 そしていくつかは彼らのクライアントのためにかなり素晴らしい仕事をします。多くのアドバイザーは、クライアントに適切なアドバイスを提供し、クライアントが投資に対して驚くべき利益を一貫して得るのを支援します。それにもかかわらず、他の「役に立たない」アドバイザーに対するこれらの優れたアドバイザーの割合は非常に少ないです。心からあなたに良い関心を持っているそのようなアドバイザーを見つけるのは本当に難しいです。
とにかく、あなたがバリュー投資家であるなら、あなたはおそらくアドバイザーなしでより良いでしょう。今日、ほとんどの情報、ツール、およびリソースは公開されており、平均的な投資家はアドバイザーに時々相談することなくインテリジェントに投資することができます。必要なのは、時間とエネルギーの一部を費やすことだけです。
さらに、投資中にアドバイザーがいることにはいくつかの根本的な欠点があります。
したがって、この投稿では、アドバイザーに依頼するのではなく、自分のお金を投資する方がよい理由について説明します。
あなたとあなたのアドバイザーの間には、根本的/構造的な利益の対立があります。アドバイザーにとって良いことは必ずしもあなたにとって良いことではありません。
アドバイザーは常にあなたにお金を稼ぐことを望んでいませんが、代わりに彼ら自身のためにお金を稼ぐことにもっと興味があります。アドバイザーのほとんどは、手数料または手数料としてお金を稼ぎます。ただし、これらのコストは正しく調整されていません。彼らのアドバイスがうまく機能していない場合でも、これらの料金を支払う必要があります。
さらに、アドバイザーは、彼らが提供する「リターン」よりも、あなたが投資している「金額」に関心があります。投資額が高いということは、彼らの手数料と手数料が高いことを意味します。
アドバイザーは、彼らがどのようにそれを行うかではなく、彼らが行うことに対して単に報酬を受け取ります。
アドバイザーは、クライアントと定期的にパフォーマンスを共有する必要があります。頻度は、年次、四半期、場合によっては月次です。
ここでは、アドバイザーが長期的に一部の株に自信を持っていても、その株が短期的にうまく機能していない場合は、怒っているクライアントに答える必要があります。
絶え間ないパフォーマンスのプレッシャーは、新しいアイデアや機会を試すための多くの柔軟性を彼らに与えません。彼らは、クライアントに「高パフォーマンス-中リスク」の株式よりも「大丈夫だが低リスク」の株式を提案することを余儀なくされています。
一方、個人投資家で自分のお金を管理している場合は、調査を追跡し、楽観的な株を購入する完全な自由があります。
正直なところ、ほとんどのアドバイザーはクライアントに平凡なリターンしか与えていません。多くの場合でも、リターンはデットファンドからのリターンよりもほとんど大きくありません。
たとえば、ミューチュアルファンドの多くのパフォーマンスをインデックスのパフォーマンスと比較すると、過去2年間で、ほとんどのファンドはインデックスを上回ることさえできません。そのような場合、平均的な「平凡な」利益を得るために、これらのアドバイザーに高額の手数料と手数料を支払うことの使用は何ですか？
クライアントは利益を見たいと思っています。彼らのアドバイザーが数ヶ月または1年にわたって彼らに利益を与えることができない場合、彼らは確かに彼らに満足することはないでしょう。
そのため、これらのアドバイザーは、長期的な目標よりも短期的なオリエンテーションに重点を置いています。
短期的なパフォーマンスは、アドバイザーがクライアントを維持するのに役立ちます。多くの場合、アドバイザーは、それがどれほど誤解されていたり、過大評価されていても、短期的な傾向に基づいて投資/アドバイスする必要があります。
それでも、自分で投資するバリュー投資家であれば、これらの短期的な傾向を気にする必要はありません。長期的な目標に焦点を合わせると、この戦略は間違いなくより実り多いものになるでしょう。
ほとんどのアドバイザーは、他のアドバイザーと比較しています。その見返りに、彼らにとって逆効果になります。
ただし、これは避けられません。クライアント自身がさまざまなアドバイザーを比較してから、自分に最適なアドバイザーを選択するからです。したがって、前進し続け、クライアントを獲得するために、アドバイザーは他の競合他社/アドバイザーが何をしているか、そして彼らがどのように実行しているかについて最新の状態を保つ必要があります。
それにもかかわらず、これにより、ほとんどのアドバイザーは他のアドバイザーの大きな動きのポートフォリオをコピーして、見逃さないようにします。すべてのファンドが特定の株を購入している場合、彼らもそのために行かなければならないでしょう。そうしないと、顧客は、他のすべてのアドバイザーが購入している「高性能株」を購入しないのはなぜかと怒っている可能性があります。
とにかく、これはアドバイザーの個人的な意思決定力を傷つけます。アドバイザーが他の誰もやっていない新しいまたはユニークなことを試みたいと思っていて、それがうまくいかなかった場合、彼/彼女はクライアントのお金でなぜそんなに大きなリスクを冒したのかをクライアントに答えなければなりません。場合によっては、アドバイザーは職を失うことさえあります。
そのため、アドバイザーは相対的なアプローチに従い、他のすべての人が投資している場所にのみ投資します。そうすることで、たとえその株がうまく機能しなかったとしても、彼らは彼らの顧客に答えることができません。彼らはこれを他のアドバイザーのパフォーマンスと簡単に関連付けることができ、それは単に誰にとってもうまくいかなかったと言うことができます。アドバイザーは安全性を数に見出しているため、他のすべての人が投資する場所に投資します。
上記のすべての点について話し合った後、ファイナンシャルアドバイザーがいなくても大丈夫だと考えることができます。
すべてのバリュー投資家にとって、アドバイザーがいなくてもよいでしょう。構造的な利害の対立やその他の「注目すべき」理由は、平均的な投資家にとってアドバイザーが常に最良の選択肢であるとは限らないことを示唆しています。
あなたは自分自身を投資することによって市場から一貫して良い利益を得ることができます。しかし、そのためには、いくらかの努力を払い、収益性の高い戦略に固執する必要があります。
ちなみに、この投稿を読んでいるという事実は、あなたが自分の財政を手に入れる準備ができていること、そしてなぜあなたがアドバイザーをまったく必要としないのかをすでに証明しています。
この投稿が読者の皆様のお役に立てば幸いです。このトピックについてのあなたの考えの下にコメントしてください。本当にアドバイザーが必要ですか、それともアドバイザーがいなくてもいいですか？