限界に達した普遍的な生命保険税法は、1982年の税公平および財政責任法、1984年の赤字削減法、および1988年の技術およびその他の収入法を参照しています。これらを総称して「TEFRA」、「DEFRA」、および「TAMRA」これらを組み合わせて、生命保険契約に資金を提供する方法の概要を説明します。これらの資金調達ガイドラインに違反すると、ユニバーサル生命保険契約が変更された養老保険契約になり、生命保険に関連するすべての税制上の優遇措置が失われる可能性があります。
ユニバーサル生命保険に資金を提供するときは、DEFRAガイドラインに従ってください。 DEFRAは、ユニバーサル生命保険を変更、拡張、および本質的に定義しているため、ユニバーサル生命保険契約に最大限の資金を提供するには、DEFRAの法律に従う必要があります。 DEFRAは、「現金価値回廊テスト」または「ガイドラインプレミアムテスト」と呼ばれるものを詳しく説明しています。ガイドラインプレミアムまたはガイドラインシングルプレミアムは、最初に購入した死亡給付金に基づいて、契約が受け入れることができる保険料の合計額を制限します。
内国歳入法のセクション7702Aに従って、ユニバーサル生命保険契約に資金を提供するようにしてください。このセクションでは、ユニバーサル生命保険契約の「7回払いテスト」の境界を定めます。契約期間中の7年間に支払う累積生命保険料は、7回払いの保険料の制限を超えないようにする必要があります。 7つの支払い保険料の制限は保険会社によって設定され、年齢、健康、性別、保険の費用、および死亡給付額に基づいています。
生命保険契約が変更された養老契約になることは避けてください。 TAMRAは、修正された養老契約（MEC）を、セクション7702Aで概説されている7回払いのテストに適合しない生命保険契約として定義しました。生命保険契約がMECになると、税制上の利点の一部が失われます。また、現金引き出しの適格な退職金口座として扱われます。つまり、59 1/2歳より前に現金価値口座からお金を引き出すと、引き出した金額の10％のペナルティが課せられ、さらに通常の州および連邦の所得税が課せられます。ただし、死亡給付金は非課税ベースで譲渡可能と見なされます。ユニバーサル生命保険契約がMECになると、元に戻すことはできません。税制上の利点は永遠に失われます。
