1995年、ビルとサンディは私と会い、大幅に評価された不動産投資をどうするかについて話し合いました。投資は彼らの純資産の意味のある部分を表しており、彼らは売却するのに適切な時期であると感じました。しかし、彼らは必ずしも多額の現金を注入する必要はなく、税金を払いたくありませんでした（1995年のキャピタルゲイン率は29％でした）。
当時ビルとサンディが本当に必要としていたのは収入でした。彼らには2人のアクティブなティーンエイジャーがいて、私立学校、旅行サッカー、春休み旅行、そして海外への夏の遠足にお金を払っていました。彼らはまた、追いつくための大きな家を持っていて、みんなを楽しませ続ける必要がありました。
現時点では、公益信託（CRT）が最善の選択肢であるように思われました。 CRTには多くのバージョンがありますが、簡単に言うと、納税者は、納税者が所得の受益者である信託を確立し、死亡すると、信託の残りの資産は1つ以上の指定された慈善団体に渡されます。 CRTは、資産が売却される前に確立され、資産は信託に寄付され、売却時には、連邦税または州税は利益に課せられません。彼らは、死亡時に慈善団体に分配される信託資産の現在価値に対する即時の慈善所得税控除を受け取ります。これは、所得税債務の一部またはすべてを相殺するために使用できます。したがって、CRTにより、ビルとサンディは不動産をCRTに入れて売却し、関連するキャピタルゲインを延期し、即時の慈善控除を獲得し、今後の信託から収入を集めることができます。
CRTは何年にもわたって見事に機能しました。彼らは子供たちがまだ家にいて活動している間、収入の流れを楽しんだ。その後、彼らはそれを大学の授業料の支払いに使用し、早期退職時の世界旅行の期間中もそれを使用し続けることができました。
しかし、ビルとサンディは少し減速することにしました。彼らは家を売り、ゴルフとテニスクラブの近くのコンドミニアムに引っ越しました。
今日、彼らはコンドミニアムを楽しみ続けており、一度に何ヶ月も子供や孫を頻繁に訪れています。彼らの収入の必要性は最小限であり、ビルは最近、彼らの課税所得を減らすために、ビルが言うように、彼らの公認会計士に「探求」をさせました。 「必要以上のものがあります。現時点では、子供と孫がすべてです」とビルは述べています。
CPAは、ビルとサンディの投資顧問と協力して、CRTという1つを除いて、課税対象の収入源を大幅に排除することができました。
「そのCRTは何年もの間とてもうまく機能しました」とビルは言いました。 「しかし、今私が見ているように、それは私たちが所有していた他のすべてのものとは異なります。私たちの家はうまくいきましたが、子供たちが引っ越したとき、私たちはそれを売りました。私たちの投資顧問は、私たちが年をとるにつれてポートフォリオを作り直し、孫が生まれたときに私たちの信頼と不動産計画を更新しました。私たちは郊外でセダンと交換することさえしました。しかし、長年にわたって非常に適していたこのCRTは、他のもののように変更することはできません。」
最近の会議で、CRTでも対処できることを説明しました。
ビルとサンディが知らなかったのは、彼らのCRT収入の利子が資本資産であったということです。そして、株式、債券、不動産と同じように、彼らは時間をかけて改造しました。この資本資産のオプションも検討することができました。
オプションは次のとおりです。
ビルとサンディにとって、選択は簡単でした。彼らは彼らの収入の利子を売り、収入を使うことに決めました。彼らは子供たちの成長するビジネスの1つに投資し、別のチャンクは孫たちの教育のために529の大学貯蓄プランに投資し、残りは投資アドバイザーに管理し、最後の死後子供たちに渡すために与えました。
>しかし、ビルとサンディには、多くのクライアントが選択している別のオプションもありました。彼らは、子供や孫の利益のために、収入の利子を新しいCRTに転嫁することができたはずです。これは、売却代金をすぐに展開する方法を持っていたビルとサンディにとっては意味がありませんでしたが、将来のCRT収入を愛する人の収入に変換したいだけの人にとっては、新しいCRTを作成するというこのアイデアは素晴らしいオプションです。
結論は？ CRTを管理するためのさまざまな戦略がありますが、気づいていない可能性があります。投資顧問と一緒にあなたの不動産計画と利用可能な最善のリスク軽減戦略を検討することは常に賢明です。