年金制度と403（b）制度はどちらも、労働者に利益をもたらすように設計された税制優遇の退職金制度です。これら2つの金融商品の構造は大きく異なります。年金制度は403（b）制度よりも伝統的であり、基本的に雇用主の寛大さに依存して従業員の福利厚生を提供しています。良くも悪くも、従業員は年金制度よりも403（b）制度の拠出と業績をより細かく管理できます。
年金制度への拠出は雇用主のみが行います。 確定給付制度とも呼ばれる年金制度は、退職時に特定の月額を従業員に支払うことを目的としています。支払い額は通常、従業員の給与、年齢、雇用主のために働いた年数に基づいています。雇用主はプランへの拠出に対して税額控除を受け、収益は税繰り延べで増加します。
403（b）プランは、免税団体、公立学校の従業員、大臣向けに特別に設計された確定拠出年金の一種です。 従業員は、給与の一部を源泉徴収することを選択できます 課税される前にプランに直接預け入れられます。雇用主には、従業員に代わって計画に貢献するオプションがありますが、義務はありません。
従来の年金制度では、従業員はお金がどのように投資されているかについて何も言いません。会社は計画にすべての貢献をするので、それらの資金による投資決定に対して完全な権限を持っています。年金制度は、退職時に従業員に一定の支払いを行うことを約束しているため、従業員は通常、平均的な投資家を上回る傾向がある保守的で低コストの投資に投資されます。ただし、一部の年金制度は、通常、不十分な管理の結果として、資金が不足しています。場合によっては、計画によって給付が削減されたり、失敗したりして、年金給付保証会社が発生することがあります。 、政府機関、支払いの責任を引き継ぎます。
403（b）プランに参加する場合は、雇用主ではなく、どのようにお金を投資したいかについて責任を負います。典型的な403（b）プランは、投資信託を投資するために選択できる投資信託と年金の品揃えを提供します。退職時に受け取る金額は、雇用主が支払う金額ではなく、資金のパフォーマンスに基づいています。あなたが賢明な投資家であれば、これはあなたの利益のために働くことができますが、保証はありません 、あなたの会社または政府機関から、退職時に403（b）プランからお金を受け取ること。
ほとんどの従来の年金制度は、65歳に達すると支払いを開始します。 一部のプランでは、会社で少なくとも10年間働いたことがあるなど、特定の条件で55歳に達すると配布が許可されます。年金の分配を早期に受けると、完全な定年を待っていた場合よりも月々の支払いが少なくなる可能性があります。年金の支払いはほとんどの場合課税対象です。
403（b）プランでは、通常、59歳半に達した後にお金を引き出すことができます またはあなたの死や障害の場合。仕事を辞めた場合は、通常、分配金を受け取るか、IRAなどの別の税制優遇プランにお金をロールオーバーすることもできます。いくつかの計画は、IRSによって「重くて差し迫った財政的必要性」として定義されている困難な分配も可能にします。年金制度と同様に、403（b）制度からの分配は完全に課税されます。