しばしば金融市場の「ワイルドウェスト」と呼ばれる石油先物取引は、信じられないほど不安定な取り組みであるという評判があります。ダウ30やS＆P 500のような証券とはほど遠い、原油はリスクがほぼ常に発生する1つの場所です。

もちろん、リスクがあり、それからリスクがあります。一部の人にとっては、ウェストテキサスインターミディエイト（WTI）またはノースシーブレント（ブレント）原油の定期的に極端な価格変動は、保留中の災害を示唆しています。他の人にとっては、幅広い毎日の範囲と一貫した価格行動は、最も純粋な形での機会を表しています。超高速のブレイクアウト、強いトレンド、定期的なボラティリティをもたらす市場に飢えているなら、石油先物取引はまさにあなたのゲームかもしれません。

ボラティリティ+レバレッジ=大きな利益

石油先物取引は、堅調な価格変動と広範な想定レバレッジを組み合わせて、並外れた利益を生み出す分野です。ただし、これを成功させるには、石油価格が本質的に変動する理由と、レバレッジがどのように適用されるかを理解するのに役立ちます。

いくつかの主要な市場ドライバーが世界の石油価値に影響を与えています。これらの要因は、エネルギートレーダーや投資家がそれらをどのように解釈するかに応じて、価格が急落または急上昇する可能性があります。石油市場のこれらの重要な基盤のいくつかのカテゴリーは次のとおりです。

• 地政学
• 業界レポート
• 武力紛争
• 景気循環
• 季節的な価格動向

毎週のエネルギー情報局（EIA）の原油在庫レポートのリリースから予期せぬテロ行為まで、これらの市場ドライバーはいずれも石油価格を高騰させる可能性があります。この事実のため、方程式の2番目の部分であるレバレッジが重要です。適用が多すぎると、不幸な価格の変動により取引口座がすぐに使い果たされる可能性がありますが、適用が少なすぎると、大きなチャンスが永遠に失われます。

この点を説明するために、シカゴマーカンタイル取引所（CME）で利用可能なWTI原油契約でレバレッジがどのように機能するかを調べてみましょう。

• 契約サイズ：1000バレル
• 価格見積もり：米ドルと1バレルあたりのセント
• 最小ティックサイズ：1バレルあたり$ .01、1ティックあたり$ 10
• 日中証拠金：通常、契約ごとに$ 1000。市況やブローカーによって異なる場合があります。
• メンテナンスマージン：毎日の電子クローズを通じてポジションを保持するには、契約ごとに最低3400ドルの口座残高が必要です。

WTI原油の契約仕様を見ると、実質的な日中のポジションを取ることがわずか2500ドルで行われる可能性があることがわかります。実際、多くの石油先物取引戦略は、迅速な利益を確保するためにまさにそれを行っています。小売エネルギースカルパーのヘイデンについて、次の仮説シナリオを考えてみましょう。

• セッション前の準備中に、ヘイデンは、友好的な天候と夏の高い石油価格のために、北米の水圧破砕生産量が増加する可能性が高いと推定しています。したがって、Haydenは、毎週のEIA原油在庫レポートで予想外の供給過剰がほのめかされている可能性があると考えています。 EIAレポートは、東部標準時午前10時30分に数時間で提出されます。
• ヘイデンは価格チャートに注いでおり、8月のWTI原油が1バレルあたり74.86ドルで日中および年間の高値を押し上げていると述べています。現在、東部標準時午前10時28分です。
• ヘイデンは、8月のWTIの2つの契約に対して74.74ドルで売りストップマーケットマルチブラケット注文を出します。タイトな1：1および1：2のリスク対報酬管理パラメーターが実装され、10ティックのストップロスで10および20ティックの利益目標を使用します。
• 時計は東部標準時午前10時30分に鳴ります。 EIAは、コンセンサスの見積もりをはるかに超える400万バレルの供給量を報告しています。 8月のWTIは、入札を見つける前に即座に74.48ドルに急落します。
• ヘイデンの売りストップ市場の注文は、スリッページのために74.69ドルで処理されますが、それでも10ティックと20ティックの両方の利益目標を確保することができます。レジが鳴り、超高速の300ドルがアカウントに入金されます。

多くのトレーダーや投資家にとって、上記のシナリオは夢のように思えるかもしれません。プライスはヘイデンの停車場を同じくらい簡単に走らせることができたでしょう？絶対。しかし、リスクの適切な定義と取引設定自体に対する前向きな期待を考えると、これらのような石油先物取引戦略は非常に有益である可能性があります。

石油先物取引はエクソンモービルだけのものではありません

世界の石油に関わることに興味がある場合は、ダニエルズトレーディングの業界プロとの協議が確実な第一歩です。ただし、これらのエキサイティングな市場の実写を観察することに代わるものはありません。今日のdtProプラットフォームの14日間の無料トライアルで、WTI原油とエネルギーコンプレックス全体をチェックしてください。