貯蓄者がこの低金利環境で現金をどこにどのように保管するかを知るのに苦労していることは周知の事実です。
従来の「安全な」場所にお金を保管することはもはや意味がなく、利回りを求めて、債券などの債券や、場合によっては株式市場など、よりリスクの高い代替手段に資金を投入するようになりました。
ただし、債券は預金口座よりも高い利回りを提供する可能性がありますが、長寿と金利リスクのために元本を失うリスクがあるため、現金を保管するための「安全な」代替手段ではありません。
それで問題は、お金を貯めるための伝統的な方法がもはや機能しなくなったときにどうしますか？答えはありますが、最初に2つのことを理解する必要があります。
1。未来は過去とは大きく異なるように見えます
振り返ってみると、金利は40年間（1940年代初頭〜1980年代初頭）上昇し、その後方向を変え、次の30年間（1980年代初頭〜2000年代後半）に着実に低下し始め、最終的に金利はゼロに達し、その後横ばいになりました。この金利低下環境は、理想的な債券ブルランを生み出し、その後、市場の停滞した一角に衰退しました。
2。過去に機能したものが将来機能しない可能性があります
債券は、金利が低下している時期に満足のいくリターンを経験しました。ただし、これはもはや当てはまりません。事実、金利はマイナスにならずに下振れの余地がなく、債券などの債券投資は金利と反比例の関係にあるため、上振れは残っていません。金利が上昇し始めると、債券は最終的に悪影響を受けると想定する必要があります。
真実は、それが実際に起こるまで、これがすべてどのように実行されるかを確認することは難しいということですが、節約者は、物事が以前のものではないという現実を受け入れる必要があります。貯蓄者は、自分の現金を保護し、現在の金利環境を利用し、将来何が起こるかについての立場をとる方法を見つけるために、既成概念にとらわれずに考える必要があります。
箱の外で見つけたものはあなたを驚かせるかもしれません
数年前、私の同僚が、債券の金利リスクやお金を縛ることなく、「安全なお金」で顧客に高い利回りをもたらす方法として、配当金を支払う終身保険を使用するという考えについて私が考えたことを尋ねました。長期的。
最初、私はそのアイデアを却下しました—あなた方の何人かが今やっているように—しかし、問題の重大さは、実行可能な解決策を見つけることを期待して仮説を調査しテストするのに十分興味をそそられました。これが私の研究を通して学んだことです…
すべてのポリシーが同じように作成されるわけではありません
終身保険は、ある種の永久保険の広く使用されている用語ですが、実際には多くのバリエーションから選択できるため、それらがどのように機能するかについて多くの混乱が生じます。
配当金を支払う終身保険契約が他の形態の「永久」生命保険と異なるのは、契約の保証と配当、および死亡保険金の最終的な所有権による一貫した成長です。
これらの機能を他の形態の「永久」保険と比較すると、配当を支払う終身保険は、銀行または債券の代替として機能する特性を備えた唯一の保険形態であることがわかります。可変、インデックス付き、ユニバーサルライフ、または参加していない終身保険（参加していないということは配当が支払われないことを意味します）などのハイブリッドには、実行可能なオプションとして機能することを妨げる設計上の欠陥があります。その理由は次のとおりです。
- 変数およびインデックス契約は、リターンを決定する際に株式市場のパフォーマンスに依存します。市場がマイナスまたは横ばいの場合、契約手数料と保険費用がマイナスのリターンを引き起こし、パフォーマンスを予測できないものにする可能性があります。
- 一方、配当を支払う終身保険は、株式市場のパフォーマンスに依存していません。会社の保証と配当の表が契約の成長を決定します。どちらも金利がプラスであり、金利の上昇に好意的に反応することを意味します。
- 変額契約、インデックス契約、ユニバーサルライフ契約には、契約の現金価値から差し引かれる永久契約手数料と保険費用があります。これらは時間の経過とともにあなたの公平性を損なう可能性があります。
- 一方、終身保険には定義された資金調達期間（通常は7年で変更）があり、将来の費用や保険料なしで保険の所有権を持つことになります。
プレミアム、コスト、料金は間違った会話です
終身保険の死亡保険金は他の形態の生命保険に比べて高すぎると主張する人もいます。そのため、終身保険は悪い取引であるというこのパラダイムにつながります。
しかし、これは死亡給付金が高すぎるかどうかを議論することではないことを明確にしたいと思います…それは間違った会話です。死亡給付金や補償範囲の安い料金については話し合っていません。低金利環境で、コスト、手数料、手数料を差し引いて3％から4％の資金を生み出す場所があることについて話し合っています。
あなたが保険の議論に精神的に巻き込まれた場合、あなたは議論されていることの利益を逃すでしょう。
完璧な投資や製品はありません
真実は、あなたが銀行口座、株式市場、または保険証券にお金を入れるかどうかにかかわらず、あなたがそれらのそれぞれについてあなたが好きではない特定のことがあるということです。多分、リスクが多すぎたり、手数料が多すぎたり、リターンが低すぎたりします。
問題に関係なく、完璧な投資はありません—そして終身保険も例外ではありません。これらの契約には、考慮すべきいくつかの欠点があります。
- デザインに応じて、5〜7年間のプレミアム（保証金）要件があります。
- ポリシーには、初期にはいくつかの現金制限があり、時間の経過とともに減少し、年を追うごとにより多くのアクセスが可能になります。 （1年目には、現金へのアクセスが65％〜80％で、設計に応じて8〜10年で100％に増加します。）
しかし、これが真実であることを知っているので、ネガとポジティブを比較検討してから、代替案を検討する必要があります。
お金を貯めるための一般的なオプションを簡単に比較して、それぞれの属性を並べて強調します。
終身保険
債券
預金口座
一貫した成長
x
x
市場リスクなし
x
x
免税アクセス
x
現金へのアクセス
x
x
3つのオプションを評価すると、次のことがわかります。
- ゼロに近い低金利の預金口座。
- ボラティリティ、納税義務、および金利リスクを伴う3％未満の債券オプション。
- 3％から4％の一貫した成長を伴う、配当を支払う終身保険契約。市場リスク、非課税の成長、および現金へのアクセスの影響を受けません。
明らかにユニコーンではありませんが、これらの契約の属性を預金および債券口座と比較すると、終身保険が「最良の」オプションであることがわかります。
結論
私は30年近くファイナンシャルプランニング事業に携わっており、長年にわたって生命保険と個人的なジェットコースターの関係を築いてきました。特別に設計された生命保険を利用する可能性を理解することができたという事実を見るために、個人的な偏見や意見を脇に置くように挑戦されるまではありませんでした。
真実は、終身保険について聞いたり読んだりすることのほとんどは、事実のテストや検証があったとしてもほとんどなく、ある人から別の人への繰り返しの考えや意見です。
事実を知り、決定を下すときにあまり多くの意見を避けることは、これらの決定をナビゲートし、あなたが探している答えに導くのに役立ちます。
詳細については、私のポッドキャストをご覧ください： 銀行の代替手段としての生命保険 および 資産クラスとしての生命保険 。
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メリットと保証は、保険会社の保険金支払能力に基づいています。 結果は異なる場合があります。生命保険契約および資金調達またはリスク管理手法の代替形式としてのその使用に関する説明は、説明のみを目的として提供されており、すべての状況に適用されるわけではなく、現在または将来の投資を完全に示すものではなく、次の場所で変更される場合があります。保険会社、ゼネラルパートナーおよび/またはマネージャーの裁量であり、証券のパフォーマンスに対する保証を反映することを意図したものではありません。 BUILD Banking™、プライベートバンキングの代替案、または特別に設計された生命保険契約（SDLIC）という用語は、発行者が顧客のために実際の銀行を作成していること、または生命保険会社が従来の銀行機関と同じであることを伝えていることをほのめかすことを意味するものではありません。この資料は本質的に教育的なものであり、特定の製品またはサービスの勧誘と見なされるべきではありません。 BUILDBanking™はSkrobonjaInsurance Services、LLCによってのみ提供されており、Kalos Capital、Inc。やKalosManagementによって提供されていません。 Skrobonja Insurance Services、LLCは、税務または法律上のアドバイスを提供していません。ここに記載されている意見や見解は、情報提供のみを目的としています。そのようなガイダンスについては、税務および/または法律顧問に相談してください。
累積現金価値の収入と成長は、通常、引き出し時にのみ課税されます。引き出しが保険契約に支払われた保険料を超えると、税務上の悪影響が生じる可能性があります。解約手数料期間中に行われた引き出しまたは解約は、解約手数料の対象となる可能性があり、最終的な死亡給付金および現金価値を低下させる可能性があります。解約手数料は、商品、発行年齢、性別、引受クラス、保険年度によって異なります。
ポリシーのローンと引き出しは、利用可能な現金価値と死亡給付金を減らし、ポリシーを失効させたり、失効に対する保証に影響を与えたりする可能性があります。ポリシーを有効に保つために、追加の保険料の支払いが必要になる場合があります。失効した場合、未回収費用ベースを超える未払いの保険ローンは、通常の所得税の対象となります。税法は変更される可能性があるため、税務専門家に相談する必要があります。ポリシーがIRCセクション7702Aの下で修正された養老契約（MEC）として分類されない限り、ポリシーローンは通常所得税の対象にはなりません。ただし、MEC以外の保険契約からの引き出しまたは部分的な解約は、分配された金額が保険契約の所有者の費用基準を超える範囲で所得税の対象となります。 MECポリシーからのローン、引き出し、または部分的な解約は、ポリシーの利益の範囲内で所得税の対象となり、59½歳より前に支払いが行われた場合、10％の連邦追加税が適用される場合があります。
ポリシーの変更には料金と費用がかかる場合があり、健康診断が必要になる場合もあります。
