エンジェル投資家は通常、事業の所有権と引き換えに、スタートアップに自分のお金を投資する富裕層です。エンゼルスは通常、ビジネスの形成の初期段階にお金を投資します。
ニューハンプシャー大学ベンチャーリサーチセンターのレポートによると、2020年の米国へのエンジェル投資は合計253億ドルで、前年比6％増加しました。 2020年には約64,480の企業がエンジェル投資家の資金を受け取り、アクティブなエンジェル投資家の数は334,680に固定されました。
エンジェル投資家は誰ですか？
エンジェル投資家は、投資ポートフォリオを多様化しようとしている、または単に趣味として投資を楽しんでいる裕福な人々である傾向があります。個々のエンジェル投資家は通常、スタートアップの1ラウンドの資金調達に5,000ドルから100,000ドルを投資します。この投資家は、自分で投資することも、他のエンジェル投資家と力を合わせてプール投資を行うこともできます。
エンジェル投資家も頻繁に認定投資家です 。認定投資家とは、過去2年間にそれぞれ20万ドルを超える収入（または夫婦の場合は合計で30万ドルの収入）を稼いだ人、または純資産が100万ドル以上の人のことです。
彼らの投資と引き換えに、エンジェル投資家は通常、事業の所有権または転換社債と呼ばれるものを受け取ります。転換社債取引では、投資家は、この短期ローンが会社の株式の形で返済されることを期待して、企業にお金を貸します。
エンジェル投資家はベンチャーキャピタリストとどう違うのですか？
エンジェル投資家とベンチャーキャピタリストはどちらもビジネスにお金を投資しますが、いくつかの点で異なります。
- エンジェルは通常、自分のお金をビジネスに投資しますが、ベンチャーキャピタリストは通常、保険会社や退職基金などの資金源から集めたお金を投資します。
- エンゼルスは通常、スタートアップやその他の初期段階のビジネスに資金を投入しますが、ベンチャーキャピタリストはしばしば後期段階の企業に資金を投入します。
- エンゼルスは通常、企業の1回の資金調達ラウンドに10万ドル以下を投資しますが、ベンチャーキャピタリストは通常、1回の資金調達ラウンドに少なくとも200万ドルを投資します。
エンジェル投資の仕組み
エンジェル投資はかなり簡単なプロセスです。あなたがソフトウェアスタートアップの創設者であり、$250,000の目標の一部としてエンジェル投資家に$50,000を求めているとしましょう。エンジェル投資家から資金を調達するための手順は次のとおりです。
- 投資家を確認します。 意欲的なエンジェル投資家を見つけたら、宿題をします。これには、投資家の経歴を調査することも含まれます。これにより、投資家が優れた評判を持ち、スタートアップとの協力において確かな経験を持っていることを確認できます。
- ビジネスプランを引き渡します。 将来のエンジェル投資家は、会社が彼らの投資期待を満たしていることを確認するためにあなたの事業計画をチェックしたいと思うでしょう。彼らは、他の重要な詳細の中でも、ビジネスの製品またはサービスの提供、財務諸表、および競争環境を確認します。
- 取引について交渉します。 その後、あなたとエンジェル投資家は、タームシートと呼ばれるものに記載される条件に同意します。上記のソフトウェアスタートアップシナリオの場合、タームシートは、エンジェル投資家が5万ドルの投資で会社の10％の株式を取得することを示している可能性があります。
- お金を確保します。 タームシートに署名したら、投資家は合意された金額をチップに入れる時が来ました。
エンジェル投資家は投資からどのように利益を得ますか？
エンジェル投資は投資家にとってリスクを伴う可能性がありますが、彼らが利益を得る方法はたくさんあります。エンジェル投資家がこの種の投資を好む理由のいくつかを次に示します。
- 彼らは、成功した価値のある会社に成長するスタートアップを後押しすることになるかもしれません。かつてエンジェル投資を受けた企業の例としては、Amazon、Facebook、Google、PayPal、スターバックスなどがあります。
- 彼らは投資を利用して投資ポートフォリオを多様化することができます。
- 彼らは専門知識を提供したり、特定の業界に関する新しい専門知識を獲得したりすることができます。
- 彼らは起業家を指導し指導する機会を得ます。
- 彼らは、企業のリーダーシップランクへの参入または再参入を狙っている可能性があります。
エンジェル投資の長所と短所
他の種類の投資と同じように、エンジェル投資家からお金を受け取る企業には賛否両論があります。
長所
- あなたのビジネスは成長するためにより多くのお金を手に入れます。
- 銀行ローンなど、よりリスクの高い資金源に依存していません。
- あなたは投資家のビジネス経験から恩恵を受けます。
- 投資家のビジネスネットワークにアクセスできます。
- あなたの会社は初期段階にあるため、投資収益を得るタイムラインに関しては、投資家は比較的辛抱強くなる可能性があります。
- 投資家は、ベンチャーキャピタリストなどの他の投資家よりも実践的ではない可能性があります。
- 投資家は、フォローアップ投資を行うことにより、会社の長期的な存続に貢献し続けることができます。
短所
- あなたはあなたが諦めたいよりもあなたのビジネスの公平性を失うかもしれません。
- あなたはマイクロマネージャーである投資家になってしまう可能性があります。
- 目標額を上げるために、エンジェル投資家を何人か見つけるために奮闘する必要があるかもしれません。
- 投資家はあなたのビジネスの一部を所有しているため、あなたに大きな期待を寄せる可能性があります。
- ぴったりのエンジェル投資家を見つけるのに時間がかかる場合があります。
エンジェル投資家を見つける方法
エンジェル投資家の検索を開始するための7つのヒントを次に示します。
- エンジェルキャピタルアソシエーション、エンジェルインベストメントネットワーク、エンジェルリソースインスティテュートなどの組織のウェブサイトにアクセスしてください。
- 地元の商工会議所に連絡してください。彼らはあなたをあなたの地域の天使の起業家とつなぐことができるかもしれません。
- 起業家のためのネットワーキングイベントに参加します。
- 取引をしている専門家に聞いてください。おそらくあなたの銀行家、会計士、または弁護士はあなたのビジネスに興味があるかもしれないエンジェル投資家に精通しているでしょう。
- 地元の大学の起業家精神プログラムをチェックしてください。そこにいる教授や他の人々は、潜在的な投資家にあなたを導くことができるかもしれません。
- 業界団体に参加します。たとえば、ソフトウェア会社を経営している場合は、テクノロジー業界の業界団体のメンバーになることを検討してください。他のメンバーはあなたを将来の投資家に紹介することができるかもしれません。
- あなたの業界で成功を収めた地元の起業家に連絡してください。
結論
若いビジネスの場合、エンジェル投資家の現金へのアクセスは、スタートアップの墓地に埋葬されることと、AmazonまたはGoogleのステータスに昇格することの違いを生む可能性があります。エンジェル投資の道を進む場合は、必ず宿題をして、あなたとあなたのビジネスに適した投資家を選んでください。
