配当と利子は、投資家が受け取ることができる2つの主要なタイプの収入です。配当と利息の区別は、投資の種類または分類が収入を支払うかどうかによって決まります。配当金と利子も、受け取り側と支払い側の両方に異なる税効果をもたらします。
利子は、債券、銀行のCD、貯蓄口座、銀行のマネーマーケット口座、または貸し手として行われたローンから受け取った収入です。配当金は会社の利益の一部として株式の株主に支払われ、すべての投資会社の配当金は配当金として分類されます。投資信託、クローズドエンド型ファンド、上場投資信託は、さまざまな種類の投資会社です。利息収入はIRSフォーム1099-INTで個人とIRSに報告され、配当はIRSフォーム1099-DIVで報告されます。
受け取った利息は、いくつかの異なる税カテゴリに分類できます。地方債の利子は連邦所得税から免除されます。財務省の請求書、手形、および債券からの利子は、州の所得税から免除されます。その他の形態の利息収入は、通常の収入として課税されます。企業が債券保有者に支払う利子は、企業にとって税控除の対象となる費用です。
配当は適格または非適格に分類されます。適格配当は、会社の純利益から通常の企業によって支払われます。投資家の場合、適格配当は長期キャピタルゲインと同じ低税率で課税されます。非適格配当は、不動産投資信託（REIT）などの税法のパススルー条項に基づいて組織された企業からのものです。投資信託などの投資会社からの配当は、ファンドへの収入源に基づいて適格または非適格です。適格な企業配当を獲得するファンドは、適格な配当を支払います。課税対象の債券利息を稼ぐファンドは、非適格配当を支払います。免税地方債を購入するファンドは、投資家に免税の配当を支払います。
多くの利払い投資は、変更できない固定金利を支払います。債券と銀行のCDは、満期になるまで一定の利率を支払います。配当金の支払いは、各社の取締役会が決定します。企業はいつでも配当金の支払いを増やしたり、減らしたり、止めたりすることができます。所得投資家は、債券または債券ファンドの安定した利息の支払いを、高利回り株の安全性の低い配当の支払いと比較する必要があります。多くの配当金を支払う企業は、企業の利益が時間の経過とともに増加するにつれて、分配を増やしてきた歴史があります。
投資家は、利子や配当を支払う投資を決定する前に、潜在的な収入レベルと税の影響の両方を比較する必要があります。企業の配当は、より低い税率の対象となる可能性があり、時間の経過とともに増加する可能性があります。債券またはCDからの利息は発行者の法的義務であり、配当利回りよりも安定しており、より高いレートである可能性があります。地方債の利子はより低い税率で支払われる可能性がありますが、高所得納税者の税引き後のリターンは高くなります。